"Внешний фон, сложившийся к открытию торгов, давал "быкам" возможность отыграть часть падения, однако данная возможность так и не была использована. "Шортисты" обломали рога "быкам", вдоволь насладившись вновь обретенной возможностью открывать "короткие" позиции. Индекс ММВБ, поднявшийся на первых минутах торгов выше уровня 1050 пунктов, опустился под уровень 1000 пунктов.
Внешний фон не способствовал столь сильным распродажам. Не могли привести к столь значительной просадке и действия "шортистов", поскольку при открытии "коротких" позиций действует ограничение на 3%-ое снижение рынка. Складывалось впечатление, что на рынок мог выйти ВЭБ, частично выбросив свой пакет, который и мог в моменте утянуть рынок на трехзначные отметки по ведущим индексам. Однако, на мой взгляд, ВЭБ будет продавать свой пакет крупными лотами институциональным инвесторам, в первую очередь – иностранным. На мысль о выходе крупного продавца на рынок наталкивает реакция рынка на внешний фон, а именно – игнорирование цен на нефть выше отметки $70 за баррель и нейтральной динамики фьючерсов на индексы США. В ходе распродаж, прошедших с начала недели, рынок вернулся по индексу ММВБ к уровням середины мая текущего года, что в целом не подтверждается внешними сигналами и вызвано исключительно внутренними настроениями, царящими на российских площадках.
Настроения участников рынка улучшились после публикации ключевой статистики – традиционным данным по безработице в США за неделю. Участников рынка приятно удивило неожиданное сокращение числа получающих пособие по безработице. Оглашение статданных вернуло фьючерс на индекс S&P к отметке 910 пунктов, что способствовало отыгрыванию части падения на российском рынке.
Переносить позиции на завтра также довольно опасно, поскольку реакция фьючерсов на столь позитивную статистику, учитывая просадку по ведущим индикаторам с начала недели, довольно слабая. Фьючерсы на индексы США прибавляют всего 0,2%.
Хуже рынка выглядят акции банковского сектора, распродажи в которых усиливались негативными рейтинговыми известиями по финансовым структурам России и США. Акции Сбербанка (SBER) вновь находятся на первом месте по объемам. Вероятно, из акций выходил довольно крупный инвестор, или панические настроения заставили держателей акций нажать кнопку вслед за действиями "шортистов". Акции Сбербанка пробили вниз нисходящий краткосрочный канал, опустившись к отметке 40 руб., от которой и произошел разворот. В целом, данный уровень является привлекательным для входа в бумаги, однако реакция рынка на внешние сигналы повышает риск открытия позиций. В случае роста ближайшей целью по акциям является отметка 45 руб., к которой бумаги банка могут отправиться уже в ходе заключительной сессии текущей недели.
Акции ВТБ (VTBR) пробили вниз среднесрочный тренд, сформированный в конце мая текущего года. Бывший уровень поддержки стал уровнем сопротивления /3,7 коп./, и пока акции не пробьют его вверх, рекомендую держаться в стороне от данных бумаг.
Акции нефтегазовых компаний сейчас являются непривлекательными для покупки вследствие невнятной динамики цен на нефть. Акции "ЛУКОЙЛа" (LKOH) не удержались на важном уровне 1500 руб. и в ходе распродаж пробили его вниз. Открывать позиции стоит только в случае пробития вверх данного уровня с целью 1585 руб. Бумаги "Газпрома" (GAZP) также демонстрируют слабую динамику, пробив несколько уровней поддержек – прокол психологического уровня 160 руб. и пробитие вниз нижней границы повышательного тренда, сформированного в начале весны. Слабая динамика цен на нефть также препятствует открытию позиций.
Лучше рынка выглядят акции "Полюс Золото", теряющие всего 0,7%. Позитивные фьючерсы на индексы США мешают росту стоимости драгметаллов, что опустило бумаги компании ниже отметки 1350 руб. Ближайшей целью по акциям является уровень 1400 руб., однако в случае смены общих настроений на "бычьи" на рынке будут присутствовать более интересные идеи в виде акций нефтегазовых компаний и банков", - Наталья Лесина, ГК "АЛОР"
