"Рынок акций США завершил вчера торги с понижением ведущих индексов DJIA /-1,38%/, S&P500 /-1,57%/, Nasdaq Composite /-1,61%/. Настроение инвесторам испортило направление Пентагоном военной армады к берегам Ливии и выступление ФРС США Б.Бернанке, который отметил, что рост цен на нефть и другие сырьевые товары может привести к временному ускорению инфляции. Он предупредил, что если инфляционные ожидания будут расти, то ФРС начнет действовать. В представленном вчера обзоре по монетарной политики ФРС частота использования слова "инфляция" подскочила в несколько раз. Это говорит о растущей настороженности монетарных властей США в отношении вероятного инфляционного всплеска. Индекс волатильности американского рынка VIX вчера взлетел на 14,5%, подтверждая крутой вираж в рыночных настроениях.
Цены на нефть вчера возобновили свой рост, а стоимость барреля нефти марки Brent поднялась выше отметки в $115 за баррель. В этих условиях мартовский фьючерс на индекс РТС RTSI-3.11 вчера в вечернюю торговую сессию понизился на 0,42%, опустившись до отметки 194,96 тыс. пунктов. Ближайшие зоны поддержки для RTSI-3.11, по нашим оценкам, лежат возле 194 и 192 тыс. пунктов, а сопротивления находятся около 196 и 198 тыс. пунктов. Фьючерсы на отечественные "голубые фишки" вчера вечером снизилсь: Газпром: GAZP-3.11 /-0,19%/; Сбербанк: SBER-3.11 /-0,52%/; Лукойл: LKOH-3.11 /-0,11%/; Норникель: GMKR-3.11 /-0,85%/.
На фондовых площадках в Азии сегодня преобладает негативная динамика. Начало торгов на европейских рынках акций мы ждем с понижением ведущих индексов на 0,5-0,9%. Фьючерсы на ведущие фондовые индексы США сегодня утром снижаются на 0,2-0,3%. Доллар США на валютном рынке укрепляет позиции, индекс доллара повышается на 0,1%.
График фьючерса на индекс РТС – RTS-3.11
Открытие рынка акций РФ в сложившихся условиях мы ожидаем сегодня увидеть с понижением котировок на 0,3-0,9% по спектру наиболее ликвидных ценных бумаг относительно закрытия предыдущего торгового дня. Индекс ММВБ вчера не смог продолжить подъем, натолкнувшись на агрессивное сопротивление продавцов на подступах к отметке в 1800 пунктов. Поводом для возникшего давления продаж стала негативная динамика европейских и американских фондовых индексов, а также отечественные события, спровоцировавшие развитие волны фиксации прибыли после трехдневного роста.
Образовавшаяся в индексе ММВБ разворотная модель "завеса из темных облаков" говорит о том, что снижение рынка может продолжиться. Среди российских новостей стоит выделить заявление главы ВЭБа В.Дмитриева о том, что он готов предложить наблюдательному совету программу постепенного выхода из имеющихся пакетов ценных бумаг, поскольку акции компаний РФ, приобретенные госкорпорацией, уже заметно выросли в цене, и имеет смысл в обозримом будущем постепенно их реализовать. Если планы ВЭБа претворятся в жизнь, то это создаст над российским рынком навес из потенциальных продаж "голубых фишек" и существенно повлияет на конъюнктуру отечественного фондового рынка в среднесрочной перспективе.
Газпром-ао /закрытие 209,48 руб., -0,58%/.
Акции Газпрома (GAZP) вчера пребывали под влиянием разнонаправленных факторов. Позитивным моментом для акций Газпрома стало сообщение о приобретении газовым холдингом Ковыктинского месторождения. Однако перспективы продажи ВЭБом крупного пакета акций Газпрома существенно охладили пыл фондовых "быков". В результате случился сильный рикошет от уровня сопротивления в 215 руб., а "медвежье поглощение" обозначило перспективы дальнейшего понижения котировок. При этом ближайшие зоны поддержки в акциях Газпрома, по нашим оценкам, сейчас находятся в районе 207,5 и 205 руб.
График акций Газпрома
Сбербанк-ао /закрытие 99,89 руб., -2,17%/.
Котировки обыкновенных акций Сбербанка (SBER) вчера мимолетным движением коснулись отметки в 103 руб., а затем рухнули, сформировав "медвежье поглощение". По словам главы ВЭБа В.Дмитриева, госкорпорация может принять участие в приватизации пакета акций Сбербанка, запланированной на текущий год. Учитывая, что ВЭБ планирует устроить распродажу своего портфеля акций, перспектива повторения рыночной ситуации, которая сложилась в акциях ВТБ перед SPO, представляется нам достаточно реальной. Текущие зоны поддержки в акциях Сбербанка, на наш взгляд, сейчас находятся в районе 98 и 96 руб.
График акций Сбербанка
Существенное влияние на динамику рынка акций РФ в перспективе по-прежнему будет оказывать развитие ситуации на мировых фондовых площадках, изменение мировых цен на сырье, поведение доллара США к рублю и на международном валютном рынке.
В плане данных макроэкономической статистики сегодня наибольшее внимание инвесторов привлекут показатели Еврозона: индекс цен производителей в Еврозоне /13:00 мск/, 15:00 США: индексов ипотечного рынка в США /15:00 мск/, индекса увольнений по расчету Challenger /15:30 мск/, индекса занятости в США от ADP /16:15 мск/, запасов энергоносителей в США /18:30 мск/. Будет опубликован экономический обзор ФРС США Beige Book.
Продолжится сезон финансовой отчетности, свои результаты инвесторам сегодня представят Adidas, Parmalat, Staples и ряд других компаний", - считает Олег Шагов, заместитель начальника отдела анализа макроэкономики и конъюнктуры финансовых рынков "Промсвязьбанк"