Ведущие фондовые индексы Европы и США в понедельник преимущественно незначительно выросли - британский FTSE-100 (-0,09%), немецкий DAX (+0,24%), французский CAC (+0,01%), американские Dow (+0,13%), S&P500 (+0,87%), Nasdaq Сomposite (+0,50%) на фоне вышедших противоречивых данных макроэкономической статистики и корпоративной финансовой отчетности. Начав торговую сессию со снижения из-за вышедших хуже ожиданий показателей деловой активности и продаж на вторичном рынке жилья, американские фондовые к концу торговой сессии сумели выбраться "в плюс". Это произошло в основном благодаря росту котировок акций в нефтегазовом секторе и в секторе "Материалы", отраслевые индексы которых на позитивных корпоративных новостях прибавили около 1%.
Фаворитами роста на европейских биржевых площадках в понедельник оказались итальянский (+1,66%) и испанский (+1,42%) фондовые индикаторы. Итальянский рынок позитивно отреагировал на избрание Джорджо Наполитано президентом Италии на второй срок, что дает надежду на выход страны из политического кризиса. В свою очередь, испанские власти вчера заявили, что обсуждают с Евросоюзом смягчение мер бюджетной экономии для стимулирования экономического роста.
Фьючерсы на ведущие фондовые индексы США сегодня утром теряют 0,1-0,3%. Азиатские фондовые индексы демонстрируют в основном негативную динамику. Вышедшие данные по китайской деловой активности в производственном секторе оказались хуже ожиданий, указав на продолжающееся торможение китайской экономики. В этом контексте китайский фондовый индекс является лидером снижения и теряет более 2%. Открытие европейских фондовых площадок мы ждем с небольшим изменением ведущих индексов. Цены на нефть марки Brent продолжают колебаться в районе психологической отметки в $100 за баррель. Таким образом, внешний фон и влияние основных факторов на рынок акций РФ сегодня утром, по нашим оценкам, складывается смешанным. В сформировавшихся условиях мы ожидаем сегодня увидеть в начале дня преимущественно небольшое изменение котировок по спектру наиболее ликвидных российских ценных бумаг относительно закрытия предыдущего торгового дня.
Отечественный рынок акций в понедельник вновь оказался под прессом продаж и продемонстрировал преобладающее снижение котировок "голубых фишек" в контексте ухудшившегося внешнего фона. Последнее выразилось в негативной динамике, которую продемонстрировали западные фондовые индексы в конце основной российской торговой сессии после выхода слабых данных американской и европейской макроэкономической статистики. При этом индекс ММВБ, рассчитываемый в рублях, вчера в очередной раз не смог закрепиться выше уровня в 1350 пунктов и к концу торговой сессии просел на 0,12%. В течение торговой сессии он терял более 1% и опустился до новых минимальных отметок в этом году. Однако в последние минуты торгов сумел отыграть значительную часть потерь в основном благодаря взлету со своего дна котировок обыкновенных акций Ростелекома на 11%.
График индекса ММВБ (дневной)
Количество снизившихся вчера в цене акций, входящих состав индекса ММВБ, оказалось примерно в полтора раза больше числа выросших. Это говорит о сохраняющемся на российском фондовом рынке давлении продаж по широкому спектру бумаг и отсутствии на отечественном фондовом рынке восходящей тенденции, что заставляет инвесторов избирательно подходить к выбору акций и ловить удобные моменты. Например, котировки акций "Газпром нефти" вчера выглядели лучше рынка благодаря интересу к ним со стороны "охотников за дивидендами". Совет директоров компании рекомендовал дивиденды за 2012 год в размере 9,3 руб. на акцию, что по текущим рыночным ценам дает дивидендную доходность около 7%. Собрание акционеров "Газпром нефти", на котором акционеры будут принимать решение о дивидендных выплатах, состоится 7 июня, а дата закрытия реестра к собранию акционеров сегодня - 23 апреля. Завтра котировки акций "Газпром нефти" могут испытать сильный дивидендный разрыв.
В перспективе на динамику рынка акций РФ будут оказывать влияние глобальные события, развитие ситуации на мировых фондовых, сырьевых и валютных рынках, а также корпоративные новости и данные макроэкономической статистики. Из числа последних внимание сегодня привлекут индекс делового климата во Франции в 10-45 мск, индексы деловой активности в промышленности и в сфере услуг Франции в 10-58 мск, Германии в 11-28 мск, еврозоны в 11-58 мск, индекс потребительского доверия в Италии в 12-00 мск, индекс изменения промышленных заказов в Великобритании в 14-00 мск, индексы продаж в розничных сетях США в 15-45 и в 16-55 мск, индекс стоимости жилья в 17-00 мск в США, продажи нового жилья в США 18-00 мск, индексы деловой активности ФРБ Ричмонда в 18-00 мск. Свои финансовые отчеты инвесторам сегодня представят Магнит и ФСК ЕЭС, что может оказать существенное влияние на динамику котировок этих акций.
Газпром - ао. Котировки акций Газпрома вчера достигли новых минимальных отметок за последние четыре года на фоне понижения по ним рекомендаций инвестбанками. Снижение котировок акций газового холдинга в понедельник отмечалось уже шестую торговую сессию подряд, а более семи торговых сессий подряд акции Газпрома ни разу не снижались за всю их историю торгов на Московской бирже. В текущем моменте акции Газпрома, на наш взгляд, выглядят перепроданными и в них возможен отскок вверх.
График акций Газпрома (дневной)
АЛРОСА - ао. Котировки акций АЛРОСА продолжают демонстрировать динамику в рамках бокового диапазона на фоне позитивных корпоративных новостей. В частности как стало известно, Правление АК "АЛРОСА" рекомендовало выплатить дивиденды за 2012 год в размере 1,11 руб. на обыкновенную акцию. В свою очередь Наблюдательный совет АК "АЛРОСА" рассмотрит вопросы подготовки к годовому общему собранию акционеров и даст рекомендации по дивидендам за прошлый год на предстоящем заседании 25 апреля 2013 года. Кроме того, как стало известно в запланированном на осень IPO АК "АЛРОСА" может принять участие фонд Оппенгеймера, что станет ещё одним привлекательным фактором для долгосрочных инвесторов.
График акций АК "АЛРОСА" (дневной)