Ведущие фондовые индексы Европы и США в четверг в основном незначительно выросли - британский FTSE-100 (+0,17%), немецкий DAX (+0,95%), французский CAC (-0,08%), американские Dow (+0,17%), S&P500 (+0,39%), Nasdaq Сomposite (+0,62%) на фоне вышедших лучше ожиданий данных макроэкономической статистики и публиковавшихся в изобилии показателей корпоративной финансовой отчетности.
Фаворитом роста на европейских площадках вчера оказался немецкий фондовый DAX, что произошло благодаря повышению немецкими властями прогноза роста экономики в текущем году. Минэкономики ФРГ сообщило, что экономика Германии вновь начала рост, успешно преодолев "слабую фазу". Кроме того, канцлер ФРГ Ангела Меркель в своем выступлении вчера намекнула на то, что Берлин не против снижения ставок ЕЦБ, которое может произойти уже на следующей неделе. Также на следующей неделе решение по монетарной политике примет ФРС США. В свою очередь, вышедшие вчера данные по ВВП Великобритании оказались лучше ожиданий и указали на то, что британская экономика смогла избежать рецессии, продемонстрировав пусть скромный, но все-таки рост.
Лучше ожиданий вчера оказались данные по числу заявок на пособия по безработице в США, ставшие очередным свидетельством улучшения ситуации на американском рынке труда. Благодаря сильным квартальным отчетам компаний Dow Chemical и Cliff Natural котировки их акций вчера подпрыгнули вверх на 5,6% и 15% соответственно. В тоже время неоправдавший ожиданий инвесторов отчет и ухудшение прогнозов на текущий год от компании 3M, акции которой входят в состав индекса Dow, привели вчера к падению котировок её акций на 2,8%.
Фьючерсы на ведущие фондовые индексы США сегодня теряют 0,1-0,2%. Азиатские фондовые индексы демонстрируют разнонаправленную динамику.
Открытие европейских фондовых площадок мы ждем с небольшим снижением. Цены на нефть марки Brent вчера прибавили около 0,7% и колеблются в районе
$102,8 за баррель. Таким образом, внешний фон и влияние основных факторов на рынок акций РФ сегодня утром, по нашим оценкам, складывается смешанным.
В сформировавшихся условиях мы ожидаем сегодня увидеть в начале дня преимущественно небольшое изменение котировок по спектру наиболее ликвидных российских ценных бумаг относительно закрытия предыдущего торгового дня.
Отечественный рынок акций в четверг продемонстрировал смешанную динамику котировок "голубых фишек". При этом индекс ММВБ, рассчитываемый в рублях, вчера натолкнулся на зону сопротивления росту, расположившуюся возле отметки в 1385 пунктов и преодолеть её не смог. К концу основной торговой сессии индекс ММВБ потерял 0,35%, откатившись к отметке в 1370 пунктов. Однако количество выросших вчера в цене акций, входящих состав индекса ММВБ, оказалось примерно в полтора раза больше числа снизившихся, а долларовый индекс РТС за торговую сессию, напротив, прибавил 0,91%.
График индекса ММВБ (дневной)
Последнее произошло благодаря укреплению позиций российской валюты.
Рубль подорожал в четверг благодаря повышению мировых цен на нефть, продажам экспортной валютной выручки и проходящим налоговым выплатам, увеличившим потребность экономических агентов в рублевых ресурсах. В аутсайдерах из числа бумаг, входящих в состав индекса ММВБ, вчера оказались акции РусГидро (-4,2%) и Новатэка (-3,3%). Это произошло на фоне озвученного властями намерения вернуться к пересмотру тарифов по электроэнергии и газу с целью уменьшения темпов их повышения в контексте продолжающейся борьбы с "гидрой" инфляции.
В перспективе на динамику рынка акций РФ будут оказывать влияние глобальные события, развитие ситуации на мировых фондовых, сырьевых и валютных рынках, а также корпоративные новости и данные макроэкономической статистики. Из числа последних внимание сегодня привлекут индекс потребительского доверия во Франции в 10-45 мск, денежная масса в еврозоне в 12-00 мск, ВВП США в 16-30 мск, Мичиганский индекс потребительского доверия в США в 17-55 мск. Свои финансовые отчеты инвесторам сегодня представят Total, Man, Chevron, Дикси и ряд других компаний. Намерение Норникеля выплатить дивиденды по результатам 2012 года в размере 400,83 руб. на одну обыкновенную акцию сегодня может вызвать всплеск интереса к его акциям.
Сбербанк - ао. Котировки акций Сбербанка продолжают движение в рамках расходящейся ценовой формации, находясь примерно в её середине. Вчера они натолкнулись на сильное давление продаж, сложившееся на подступах к психологической отметке в 100 рублей. В итоге акции Сбербанка завершили торговую сессию снижением, сформировав на графике японских свечей разворотную в теории модель "медвежье поглощение", которая по статистике приводит к снижению примерно в 75% случаев. Стоит отметить, что в рамках проходившей в четверг "прямой линии" Президент РФ Владимир Путин высказал мнение о том, что коммерческие банки в России слишком увлеклись своей собственной прибылью и маржой. Так что, бизнес-планы крупнейших российских банков с госучастием в обозримой перспективе вполне могут быть скорректированы, и это, скорее всего, найдет свое отражение и в котировках их акций.
График акций Сбербанка (дневной)
Северсталь - ао. Котировки акций Северстали вчера не смогли преодолеть зону сопротивления росту, расположившуюся возле отметки 270 рублей, и приостановили подъем. Ранее Совет директоров Северстали рекомендовал выплатить дивиденды по итогам 12 месяцев 2012 года в размере 1,89 рубля на акцию, что несколько меньше размаха внутридневных колебаний их котировок, но может привести к формированию небольшого дивидендного разрыва в понедельник, поскольку сегодня - 26 апреля реестр к собранию акционеров Северстали будет закрыт. Интерес к акциям Северстали в перспективе может поддержать озвученное советом директоров компании намерение рассмотреть в мае вопрос о размере дивидендных выплат по итогам работы за I квартал 2013 года.
График акций Северстали (дневной)