Техническая картина по индексу МосБиржи продолжает развиваться по негативному сценарию

Не забываем, что на этой неделе состоится долгожданное голосование в Сенате США по налоговой реформе, поэтому нельзя исключать начала коррекции и за океаном. Плюс, сегодня состоится первое выступление нового главы ФРС США, хотя текст его выступления инвесторы получили уже вчера. 

Сегодня сводный индекс азиатского региона падал с утра на 0.5%, но закрылся практически нейтрально. Опять небольшие денежные вливания от китайского регулятора помогли немного стабилизировать ситуацию, но снежный ком продолжает расти. Проблемы только в китайском финансовом секторе исчисляются триллионами долларов, не считая пузыря на рынке недвижимости и постоянных распродаж на рынке облигаций. Почти каждое утро ставки на межбанковском рынке Китая ползут вверх, что сигнализирует о нехватке денег, и лишь регулятор своими вливаниями иногда спасает ситуацию от коллапса. С учётом роста просрочки по кредитам и резкого роста инфляции, руки у регулятора практически связаны, поэтому долго он такую политику по стабилизации проводить не сможет. В какой-то момент случится быстрый и довольно сильный обвал, как это было в августе 2015 и январе 2016 года. 

Европейские биржевые индексы сегодня начали торговый день нейтральной динамикой, но спустя несколько часов им удалось показать рост в пределах 0.5%. А вот российские биржевые индексы прямо с открытия пошли вниз, причём продажи только усиливаются. Первую половину дня российский рублёвый индекс МосБиржи завершил с потерями около 0.8%, а валютный РТС потерял ровно 1%. Значения индексов на 15.00 были следующими: 2128 и 1148 пунктов.

На рынке промышленных металлов продолжается коррекция, и всё сильнее проявляются предпосылки для более существенного снижения. После вчерашнего падения почти на 2%, сегодня индекс промышленных металлов теряет уже более 1%, и это является сильным опережающим негативным сигналом. Наибольшие потери отмечаются в ценах на никель. Цены на этот метал вчера рухнули на 3%, сегодня падают ещё на 2%.

Драгоценные металлы продолжают жить своей жизнью. Вчера им удалось подрасти почти на 0.7%, сегодня теряют в пределах 0.2%. Риски коррекции на фондовых рынках и более мягкая монетарная политика нового главы ФРС могут повысить спрос на эти активы. 

Цены на нефть сегодня снижаются почти на 0.7%. Котировки нефти марки Brent пока консолидируются вблизи отметки 63$ за баррель. Весь позитив от встречи ОПЕК+, которая состоится в четверг, 30 ноября, уже давно заложен в цены, а заявления, поступающие от России, намекают на некий негативный исход переговоров 

На глобальном валютном рынке американский доллар сегодня немного отвоёвывает позиции. Индекс Доллара (DXY) растёт на 0.2%, ключевая валютная пара евро/доллар снижается на 0.2%. Российский рубль в паре с американским долларом торгуется нейтрально, в районе 58.3. Ситуация на долговом рынке РФ пока остаётся стабильной, но до конца года стоит ожидать продаж, которые незамедлительно скажутся на курсе национальной валюты.

До конца дня в Европе и США с высокой вероятностью сохранится нейтральный инвестиционный настрой. Всё внимание сейчас приковано к политическим баталиям вокруг налоговой реформы, и пока республиканцы не могут набрать большинства в Сенате. Три республиканца по-прежнему против текущего проекта, а перевес голосов всего 2. Очередной перенос голосования может в любой момент ухудшить настроения инвесторов.

Техническая картина по индексу МосБиржи продолжает развиваться по негативному сценарию. Ближайшие уровни поддержки по индексу ММВБ находятся на рубежах 2100 и 2040 пунктов. До первой поддержки осталось чуть более 1%. Если вторая поддержка не устоит, имеет смысл частично или полностью выходить из рисковых активов.