Суверенные облигации EM подешевели вслед за бенчмарками, доходности 10-летних бондов увеличились на 4-9 бп, Бразилия демонстрировала отстающую динамику (+9 бп). В центре внимания долговых инвесторов вчера было возвращение Греции на публичный рынок долга: страна выпустила первые с 2014 года облигации в евро, 5-летние бумаги на 3 млрд евро были проданы с купоном 4,375% / доходностью 4,625%, с более чем 2-кратной переподпиской (спрос - 6,5 млрд евро).
Доходности российских суверенных евробондов подросли (+2-3 бп), отразив общий тренд на развивающихся рынках. Корпоративные облигации и облигации банков также закрылись в небольшом минусе.
Промсвязьбанк открыл книгу по субординированныму выпуску AT1 с коллом через 5,5 лет - финальный ориентир доходности составил 8,75% (первоначальный ориентир - в районе 9%), спрос превысил $900 млн (согласно источникам Bloomberg), книга будет закрыта сегодня. Хотя банк уже достаточно давно говорил о планах по размещению облигаций AT1, сделка стала неожиданностью: мы не слышали о каком-либо roadshow потенциального выпуска. Доходность выглядит агрессивно по сравнению с бессрочным выпуском МКБ (сходная дюрация - колл через 5,5 лет), который предлагает премию около 110 бп (YTC 9,85%).
В ОФЗ в первой половине дня продолжались продажи, наблюдавшиеся в понедельник: доходность выпуска 26207 протестировала отметку 7,92% (+5 бп) на дневных максимумах. Однако позднее рынок нашел поддержку, и доходности вернулись к уровням закрытия предыдущего дня, возможно, благодаря ралли в нефти, 26207 - 7,88% (+1 бп). Принимая во внимание негативный настрой на локальном рынке госдолга последние несколько дней, Минфин на сегодняшних аукционах сделал выбор в пользу короткого 3-летнего выпуска с фиксированным купоном (26214), доходность на закрытие вторника 8,09%, и 5-летнего флоатера (29012). Предлагаемые объемы - по 15 млрд руб. на каждом аукционе.
Палата представителей Конгресса США одобрила законопроект по антироссийским санкциям. Теперь документ должен быть утвержден в Сенате и подписан Президентом. Текст законопроекта по существу мало отличается от того, который уже рассматривался в Сенате ранее - формулировка в отношении суверенного долга остается относительно «мягкой» (глава Казначейства должен в течение 6 месяцев подготовить доклад о возможных последствиях введения запрета на покупку суверенного долга и деривативов РФ в качестве одной из санкционных мер) и не несет прямой угрозы российским активам.
В разделе "Мнения" сайта Агентства экономической информации "ПРАЙМ" публикуются материалы, предоставленные аналитиками, трейдерами и экспертами российских и зарубежных компаний, банков, а также публикуются мнения собственных экспертов Агентства "ПРАЙМ". Мнения авторов по тому или иному вопросу, отраженные в публикуемых Агентством материалах, могут не совпадать с мнением редакции АЭИ "ПРАЙМ".
Авторы и АЭИ "ПРАЙМ" не берут на себя ответственность за действия, предпринятые на основе данной информации. С появлением новых данных по рынку позиция авторов может меняться.
Представленные мнения выражены с учетом ситуации на момент выхода материала и носят исключительно ознакомительный характер; они не являются предложением или советом по совершению каких-либо действий и/или сделок, в том числе по покупке либо продаже ценных бумаг. По всем вопросам размещения информации в разделе "Мнения" Вы можете обращаться в редакцию агентства: combroker@1prime.ru.