Рынок РФ откроется снижением индексов на 0,5-1%

Индекс РТС вчера утром достиг новых максимумов, но оптимизм оказался недолгим, поскольку рынок быстро развернулся вниз, завершив день снижением на 1,5%. Нефть упала ниже 52 долл. за баррель, и российский рубль сдал достигнутые днем ранее позиции, закрывшись на отметке 64,20 относительно доллара США. 

Акции «Магнита»

упали на 4% в Москве и на 7,9% в Лондоне на высоких объемах, поскольку рост продаж замедлился в мае до 9,6%. Результаты «Магнита» оказали давление на других ритейлеров – акции X5 упали на 6,3%, также снижались «М.Видео»

и «Дикси»

. Среди ликвидных акций «Газпром»

и «Лукойл»

тянули рынок вниз, подешевев на 1,3% и 1,7%, а акции «Норникеля»

оставались под давлением (-1,96% по итогам дня), несмотря на растущие цены на никель. Менее ликвидные акции нефтегазовых компаний несли потери – «Сургутнефтегаз»

, «Татнефть»

и «Газпром нефть»

упали на 2-3,6%. «Новатэк»

неожиданно торговался против рынка, подорожав на 2% до новых максимумов. Сектор электроэнергетики в основном торговался в минусе – акции «ФСК ЕЭС»

обвалились на 5,2%, «Россети»

, «Интер РАО»

и «Русгидро»

упали более чем на 1%. 

Нефть сегодня утром продолжает падать − 51,50 долл. – мы ожидаем, что рынок откроется снижением на 0,5-1%.

Долговой рынок

На развивающихся рынках вчера наблюдалось снижение. Спред CDX EM 5y расширился на 5 бп до 284, 10-летние облигации Бразилии закрылись с доходностью 5,32% (+7 бп), 10-летние облигации Petbra - 8,95% (+7 бп), недавно размещенные облигации Омана торговались на 0,50 бп ниже цен размещения на фоне падения цен на нефть. Доходность высокодоходных облигаций выросла на 5-10 бп, например, доходность WDC 24 составила  9,16% (+10 бп). Спред CDX HY 5Y расширился на 6 бп до 421. 

Доходность российских суверенных облигаций выросла на 5-7 бп. Выпуск Russia’42 закрылся на отметке 4,95% (+5 бп), 5-летний CDS спред прибавил 5 бп (245 бп). Корпоративные облигации сохраняли относительную устойчивость, наблюдалось лишь некоторое расширение спреда между ценами покупки и продажи. Выпуск NLMK 23, который был размещен в среду с чрезмерно низкой доходностью, закрылся на отметке 99,375. Наблюдались продажи в коротких бумагах Evraz, Sibur, SCF, поскольку инвесторы перекладывались в более длинные выпуски. «Совкомфлот» разместил 7-летние облигации на 750 млн долл с доходностью 5,375%, Evraz закрыл книгу по 5-летнему выпуску с доходностью 6,75%. ОФЗ просели вслед за рублем, доходность выпуска 26207 увеличивалась на 10 бп до 8,73%, но к закрытию составила 8,66% (+3 бп).

Сегодня утром нефть торгуется на вчерашних минимумах (51,7 долл Brent), что может оказать давление на российские долговые рынки на открытии.