"Гендиректор Интер РАО ЕЭС (IRAO) Евгений Дод может возглавить ОАО РусГидро (HYDR) вместо Василия Зубакина, уже больше года руководящего компанией с приставкой и.о, сообщили в пятницу СМИ. Совет директоров РусГидро соберется уже в понедельник. Эти кадровые решения могут стать предвестником объединения двух компаний, в результате которого будет создан крупнейший и эффективнейший игрок в генерации, имеющий также доступ к экспортно-импортным операциям. О том, что такая идея существует, написал Интерфакс со ссылкой на источники в ведомствах финансово-экономического блока.
РусГидро сейчас торгуется со значительным дисконтом по мультипликатору EV/установленная мощность к своим аналогам из развивающихся стран, превышающим 60%. Мы в настоящее время не имеем оценки справедливой стоимости акций РусГидро, но уверены, что в среднесрочной перспективе этот дисконт будет сокращаться. И в связи с активизацией позитивного новостного фона вокруг РусГидро мы присваиваем ее акциям рекомендацию STRONG BUY".
