ОСНОВНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ЧЕТВЕРТОГО КВАРТАЛА
Консолидированная выручка выросла на 64,7% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и составила $6,4 млрд;
Показатель OIBDA вырос на 93,1% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и составил $1,6 млрд, маржа OIBDA составила 24,9%;
Операционная прибыль выросла более чем в три раза по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и составила $866,4 млн, операционная маржа составила 13,5%;
Консолидированная чистая прибыль в доле Группы выросла до $176,8 млн;
Бизнес-единица "ТЭК" добавила $2,6 млрд и $1,2 млрд к консолидированной выручке и показателю OIBDA соответственно.
ОСНОВНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ 2009 ГОДА
Консолидированная выручка выросла на 16,7% по сравнению с 2008 годом и составила $18,7 млрд;
Показатель OIBDA вырос на 24,9% по сравнению с 2008 годом и составил $6,8 млрд, маржа OIBDA составила 36,3%;
Операционная прибыль выросла на 37,6% по сравнению с 2008 годом и составила $4,3 млрд, операционная маржа составила 23,0%;
Консолидированная чистая прибыль в доле Группы составила $1,6 млрд по сравнению с $0,1 млрд в 2008 году;
Активы выросли на 44,1% по сравнению с 2008 годом и составили $42,0 млрд, включая $12 млрд от приобретения башкирских компаний.
ОСНОВНЫЕ СОБЫТИЯ 2009 ГОДА
Приобретены контрольные пакеты Башкирского ТЭК за 66,8 млрд рублей /примерно $2 млрд/;
Проданы контрольные пакеты акций ОАО "Уфанефтехим" /47,18%/, ОАО "Новойл" /61,57%/, ОАО "Уфаоргсинтез" /51,49%/ и ОАО "Уфимский НПЗ" /55,58%/ в пользу ОАО АНК "Башнефть";
Завершена сделка по продаже в пользу МТС 50,91% акций ОАО "Комстар-ОТС" на сумму 39,15 млрд руб. /около $1,32 млрд/, или 184,02 руб. /около $6,21/ за обыкновенную акцию;
Продан контрольный пакет ОАО "Система-Галс" в пользу ОАО "Банк ВТБ", а также подписано акционерное соглашение, устанавливающее условия взаимодействия по инвестиционным проектам Группы "Система-Галс" и прекращающее действие обязательств и гарантий Группы АФК "Система" по долгу Группы "Система-Галс" перед ВТБ;
Размещены пятилетние облигации серии 02 на 20 млрд рублей с трехлетней офертой и ставкой купона в размере 14,75%;
Размещены семилетние облигации серии 03 на 19 млрд рублей с трехлетней офертой и ставкой купона в размере 12,5%;
Подписан с ОАО "Связьинвест" и ОАО "Комстар-ОТС" Меморандум о намерениях и начале переговоров по реорганизации активов. Результатом этого может стать выход АФК "Система" из акционерного капитала ЗАО "Скай Линк", выход "Комстар-ОТС" из акционерного капитала ОАО "Связьинвест", а также увеличение доли "Комстар-ОТС" в акционерном капитале ОАО "Московская городская телефонная сеть" /МГТС/, а также связанную с предполагаемой сделкой реструктуризацию сторонами отдельной задолженности.
Леонид Меламед, Президент АФК "Система" отметил: "2009 год стал годом, когда мы совершили ряд крупных сделок, которые существенным образом поменяли инвестиционный портфель АФК "Система". В результате, мы не только сохранили в портфеле перспективные активы, но и изменили денежные потоки АФК, укрепили базу её финансовой стабильности, а также увеличили акционерную стоимость компании. Мы эффективно управляем долговой нагрузкой - наш долговой портфель существенно оптимизирован по срокам погашения и валютной структуре, что позволяет нам рассматривать возможности для инвестиций в новые точки роста. Мы полагаем, что в обозримом будущем наш инвестиционный портфель, состоящий из нефтяных, телекоммуникационных, инфраструктурных и потребительских активов, будет оптимальным по своей структуре и продолжит увеличение своей стоимости".
ОСНОВНЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ
ОБЗОР ОПЕРАЦИОННЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ГРУППЫ
Консолидированная выручка АФК "Система" выросла на 64,7% и 16,7% в четвертом квартале 2009 года и в 2009 году соответственно по сравнению с соответствующими периодами 2008 года в основном за счет вклада бизнес-единицы "ТЭК". Доля бизнесов, не входящих в бизнес-единицу "Телекоммуникационные активы", включая бизнес-единицу "ТЭК", в консолидированной выручке составила 56,8% в четвертом квартале 2009 года и 46,9% за 2009 год по сравнению с 26,7% в четвертом квартале 2008 года и 24,9% в 2008 году.
Коммерческие и управленческие расходы выросли на 21,5% до $982,9 млн в четвертом квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, и на 1,8% до $3 227,6 млн в 2009 году по сравнению с 2008 годом. Рост коммерческих и управленческий расходов был значительно ниже роста консолидированной выручки.
Показатель OIBDA в четвертом квартале включает убыток от единовременных списаний, а также прибыль от приобретения компаний башТЭК. Показатель OIBDA без учета единовременных списаний вырос в четвертом квартале 2009 года на 35,1% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил $1 684,4 млн, маржа показателя OIBDA Группы в четвертом квартале 2009 года составила 26,2%. Показатель OIBDA без учета единовременных списаний в 2009 году составил $5 468,2 млн, по сравнению с $5 995,0 млн в 2008 году.
Расходы на амортизацию выросли в четвертом квартале 2009 года на 32,2% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года до $732,1 млн и выросли на 7,5% в 2009 году по сравнению 2008 годом до $2 490,5 млн, в основном в результате приобретения башкирских активов. Обратный эффект оказало ослабление курса рубля относительно доллара США.
Операционная прибыль Группы почти утроилась в 4 квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и выросла на 37,6% в 2009 году по сравнению с 2008 годом. Операционная прибыль без учета единовременных списаний в четвертом квартале 2009 года выросла на 37,4% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, достигнув $952,2 млн, операционная маржа Группы составила 14,8%. Операционная прибыль без учета единовременных списаний в 2009 году сократилась на 19,1% и составила $2 977,7 млн по сравнению с $3 678,7 млн в 2008 году.
Процентные расходы составили $469,1 млн в 4 квартале 2009 года и $1 328,6 млн в 2009 году по сравнению с $156,5 млн и $554,6 млн в соответствующих периодах 2008 года. Рост произошел в основном за счет увеличения общего долга, изменения валютной структуры и роста процентных ставок.
Эффект курсовых разниц на финансовые результаты в 2009 году - доход в размере $33,6 млн в 4 квартале 2009 года и $92,8 млн убыток за весь 2009 год - оказался существенно меньшее чем год назад, когда убыток Группы составил $890,5 млн в 2008 году, из этой суммы убыток в размере $792,1 млн произошел в 4 квартале 2008 года.
Эффективная налоговая ставка составила 24,4% в 2009 году по сравнению с 43,1% в 2008 году. Снижение ставки произошло за счет прибыли, не подлежащей налогообложению, от приобретения активов башкирского ТЭК в 2009 году, а также признания убытков, не подлежащих вычету из налогооблагаемой базы, от переоценки долгосрочных и нематериальных активов Системы-Галс в 2008 году.
Консолидированная чистая прибыль в доле Группы выросла до $176,8 млн в четвертом квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом 2008 года. Чистая прибыль без учета единовременных списаний достигла $210,5 млн в четвертом квартале 2009 года и $516,1 млн в 2009 году по сравнению с $182,2 млн и $1 078,2 млн в соответствующих периодах 2008 года соответственно.
ОПЕРАЦИОННЫЙ ОБЗОР ПО СЕГМЕНТАМ[1]
БИЗНЕС-ЕДИНИЦА "ТЕЛЕКОММУНИКАЦИОННЫЕ АКТИВЫ"
Бизнес-единица "Телекоммуникационные активы" включает в себя компании МТС, Sistema Shyam TeleServices Ltd. /SSTL/ и "Система Масс-Медиа". Результаты "Комстар-ОТС" включены в результаты МТС за все указанные периоды, вследствие продажи АФК "Система" 50,91% акций ОАО "Комстар-ОТС" в пользу МТС в четвертом квартале 2009 года. Выручка бизнес-единицы снизилась на 3,1% в четвертом квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и на 17,6% в 2009 году по сравнению с 2008 годом. Выручка бизнес-единицы составила 41,1% от консолидированной выручки Группы в четвертом квартале 2009 года и 53,1% от консолидированной выручки в 2009 году.
Показатель OIBDA бизнес-единицы "Телекоммуникационные активы" снизился на 34,4% в четвертом квартале 2009 года и на 32,2% в 2009 году по сравнению с соответствующими периодами 2008 года. Маржа показателя OIBDA составила 28,6% в четвертом квартале 2009 года и 39,0% в 2009 году по сравнению с 42,2% и 47,4% в аналогичных периодах 2008 года соответственно.
Бизнес-единица "Телекоммуникационные активы" показала чистую прибыль в четвертом квартале 2009 года по сравнению с чистым убытком в соответствующем периоде 2008 года. Чистая прибыль в доле Группы сократилась на 51,4% в 2009 году по сравнению с 2008 годом.
Количество абонентов мобильной связи МТС в четвертом квартале 2009 года увеличилось почти на 1 млн и по состоянию на 31 декабря 2009 года достигло примерно 102,4 млн клиентов. Выручка компании снизилась на 3,3% в четвертом квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и на 17,5% в 2009 году по сравнению с 2008 годом, за счет ослабления местных валют относительно доллара США. Показатель ARPU /средняя выручка на одного пользователя в месяц/ в России снизился с 258,3 руб. в четвертом квартале 2008 года до 248,4 руб. в четвертом квартале 2009 года. Показатель MOU /среднемесячное количество использованных минут/ в России в четвертом квартале 2009 года сохранился на уровне 219 по сравнению с 218 в аналогичном периоде 2008 года.
База абонентов широкополосного доступа МТС в 2009 году выросла на 39,8% по сравнению с 2008 годом и составила 1,3 млн абонентов. База абонентов услуг платного телевидения, так же показала рост и составила 2,1 млн абонентов в 2009 году, по сравнению с 300 тыс. абонентов в 2008 году.
Показатель OIBDA компании МТС в четвертом квартале 2009 года снизился на 10,2% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года. Показатель OIBDA снизился на 23,5% в 2009 году по сравнению с 2008 годом. Маржа OIBDA снизилась и составила 43,9% в четвертом квартале 2009 года по сравнению с 47,3% в соответствующем периоде 2008 года, так же было отмечено снижение показателя маржа OIBDA c 49,1% в 2008 году до 45,5% в 2009 году.
Выручка SSTL в 4 квартале 2009 года увеличилась более чем в три раза, по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, и увеличилась на 66,4% в 2009 году по сравнению с 2008 годом, отразив, тем самым, уверенный рост абонентской базы и расширение сетевого покрытия. Общее количество абонентов мобильной связи компании SSTL выросло на 59,0% в 4 квартале по сравнению с третьим кварталом 2009 года и достигло 2,9 млн абонентов на конец 2009 года. Показатель ARPU мобильных абонентов в 4 квартале 2009 года вырос на 6,3% по сравнению с третьим кварталом 2009 года и составил $1,7. Компания SSTL стала единственной компанией мобильной связи в Индии, показавшей рост ARPU в четвертом квартале 2009 года. Показатель MOU в четвертом квартале 2009 года вырос на 21,5% и составил 339 по сравнению с 279 в третьем квартале 2009 года. Количество абонентов фиксированной связи в четвертом квартале 2009 года снизилось до 177 тыс. по сравнению с 245 тыс. абонентов в третьем квартале 2009 года отразив, тем самым, миграцию абонентов в мобильную сеть.
Компания SSTL зафиксировала рост убытков по показателю OIBDA как в четвертом квартале 2009 года, так и за весь 2009 год из-за расходов, связанных с развертыванием мобильной сети. В четвертом квартале 2009 года SSTL начала предоставлять свои услуги в пяти новых округах /Дели, Хариана, Мумбай, Махараштра и Карнатака/, а по итогам 2009 года в 10 округах, тем самым выполнив первую стадию условий лицензионного соглашения по запуску Пан-Индийской сети в 22 округах. Кроме того, SSTL начала предлагать услуги широкополосного доступа в интернет с помощью мобильной связи в 57 крупнейших городах Индии, количество абонентов составило 50 тыс. по состоянию на апрель 2010 года.
Выручка компании "Система Масс Медиа" снизилась в четвертом квартале 2009 года на 34,2% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и на 61,1% в 2009 году по сравнению с 2008 годом в результате продажи бизнеса Стрим ТВ компании Комстар-ОТС.
Показатель OIBDA "Система Масс Медиа" был отрицательным в четвертом квартале 2009 года и за весь 2009 год.
В декабре 2009 года компания МТС увеличила долю эффективного владения в компании Комстар-ОТС до 64,0% в рамках сделки по обмену акциями 11,06%-й доли ОАО Комстар-ОТС и МГТС. Одновременно с этим Комстар-ОТС увеличил свою долю в компании МГТС до 69,93%.
В декабре 2009 года компания МТС приобрела 100% ОАО "Евротел", одного из ведущих федеральных магистральных операторов России. Сумма сделки составила $110,0 млн, при этом часть средств будет выплачена до конца февраля 2011 года.
В октябре 2009 года компания МТС приобрела 100% акционерного капитала в ЗАО "Телефорум" осуществляющем розничную торговлю сотовыми телефонами за $11,3 млн. "Телефорум" насчитывает 180 магазинов, из них 92 в Санкт-Петербурге и Ленинградской области.
В октябре 2009 года Комстар-ОТС приступил к очередному этапу реорганизации ЗАО "Комстар-Регионы" в форме присоединения к нему восемнадцати дочерних обществ в семи регионах России.
В октябре 2009 года оператор SSTL, работающий под брендом МТС, запустил новый тарифный план с посекундной тарификацией ‘Power of One’ в округах: Дели и Карнатака.
БИЗНЕС-ЕДИНИЦА "ПОТРЕБИТЕЛЬСКИЕ АКТИВЫ"
Бизнес-единица "Потребительские активы" включает в себя сегменты "Банковская деятельность", "Розничная торговля", "Туризм" и "Медицина". Результаты компании Система-Галс исключены из результатов бизнес-единицы из-за продажи контрольного пакета ОАО "Система-Галс" в пользу ОАО "Банк ВТБ" в четвертом квартале 2009 года.
Выручка бизнес-единицы "Потребительские активы" в 4 квартале 2009 года показала относительно стабильный результат по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, но по результатам 2009 года зафиксировала снижение на 26,9% по сравнению с 2008 годом. Выручка бизнес-единицы составила 8,6% от консолидированной выручки Группы в четвертом квартале 2009 года и 10,0% от консолидированной выручки в 2009 году.
Показатель OIBDA бизнес-единицы "Потребительские активы" был отрицательным в четвертом квартале 2009 года и за 2009 год, в основном, из за результатов сегмента "Банковская деятельность".
Чистый убыток бизнес-единицы значительно сократился в четвертом квартале 2009 года, по сравнению с соответствующим периодом 2008 года.
Выручка в сегменте "Банковская деятельность" увеличилась в четвертом квартале 2009 года на 1,9% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, и практически не изменилась в 2009 году по сравнению с 2008 годом в результате роста процентных доходов и доходов, полученных от операций с финансовыми инструментами, в то время как доходы от валютных операций снизились. На результаты сегмента также оказало влияние обесценение рубля относительно доллара США.
Кредитный портфель, исключая договора лизинга, вырос на 13,0% по сравнению с соответствующим периодом прошлого года и составил $5 565,1 млн по состоянию на 31 декабря 2009 года. Отношение розничных депозитов к розничным кредитам составило 134,8% на конец 2009 года. Процентный доход от розничных и корпоративных кредитов увеличился в четвертом квартале 2009 года на 4,8% и составил $163,2 млн по сравнению с соответствующим периодом 2008 года. Розничный бизнес в сегменте "Банковская деятельность" на конец 2009 года включает 174 точки продаж, из которых 27 находятся в Москве, 146 в 39 регионах России и 1 в Люксембурге.
Показатель OIBDA сегмента "Банковская деятельность" был отрицательным в четвертом квартале 2009 года, но остался положительным по результатам 2009 года. Показатель OIBDA снизился в 2009 году на 82,9% по сравнению с 2008 годом из-за роста резервов в результате принятия более консервативной политики, а также увеличения операционных и комиссионных расходов.
Выручка в сегменте "Розничная торговля" в четвертом квартале 2009 года снизилась на 21,0% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года и, так же показала снижение на 27,3% в 2009 году по сравнению с 2008 годом. Данное падение было в основном обусловлено обесценением рубля относительно доллара США и спадом потребительского спроса. На конец 2009 года розничная сеть состояла из 129 магазинов в 68 городах России с общей торговой площадью 214,7 тыс. квадратных метров.
Показатель OIBDA сегмента "Розничная торговля" был позитивным в четвертом квартале 2009 года из-за программ по снижению затрат, тогда как показал убыток в 2009 году. За счет эффективного управления оборотными средствами в 2009 году удалось сгенерировать значительные денежные потоки. Сегмент по-прежнему испытывает давление на валовую маржу вследствие распродажи сезонных товаров и коррекции цен на рынке.
Сегмент "Туризм" показал рост выручки в четвертом квартале 2009 года на 5,7% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, отразив тем самым положительные изменения на рынке и результат от запуска новых туристических маршрутов. В 2009 году выручка снизилась на 35,1% по сравнению с 2008 годом. Общее количество обслуженных клиентов в четвертом квартале 2009 года составило 164 000, по сравнению с 269 000 в четвертом квартале 2008 года. Номерной фонд, находящийся в собственности и под управлением компании, составил 3 362 на конец 2009 года. Товарооборот[2] сегмента снизился на 10,0% в 2009 году по сравнению с 2008 годом и составил US$ 139,1 млн в четвертом квартале 2009 года.
Из-за усилившейся конкуренции, сегмент "Туризм" продемонстрировал снижение показателя OIBDA на 93,7% в четвертом квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, и так же показал снижение на 79,4% в 2009 году по сравнению с 2008 годом.
Сегмент "Медицина" в четвертом квартале 2009 года продемонстрировал рост выручки на 9,7% по сравнению с соответствующим периодом 2008 года. Выручка выросла на 0,8% в 2009 году по сравнению с 2008 годом, в результате роста числа клиентов за счет открытия новых медицинских центров. По состоянию на конец 2009 года, сегмент "Медицина" включал в себя 30 медицинских центров, включая 19 в Москве и 11 в регионах. В течение года было открыто 3 медицинских центра. В 2009 году сегмент оказал 6,3 млн медицинских услуг, что на 16,6% больше чем в 2008 году.
Показатель OIBDA сегмента "Медицина" продемонстрировал уверенный рост в четвертом квартале 2009 года, в противовес убытку в соответствующем периоде 2008 года. Показатель OIBDA вырос на 34,9% в 2009 году по сравнению с 2008 годом.
БИЗНЕС-ЕДИНИЦА "ВЫСОКИЕ ТЕХНОЛОГИИ И ПРОМЫШЛЕННОСТЬ"
Бизнес-единица "Высокие технологии и промышленность" включает в себя сегменты "Высокие технологии", "Радио и космические технологии" и "Фармацевтика". Выручка бизнес-единицы снизилась на 47,0% в 4 квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом 2008 года, и на 22,0% в 2009 году по сравнению с 2008 годом в основном из-за плохих результатов сегмента "Высокие технологии". Выручка бизнес-единицы составила 7,1% от консолидированной выручки Группы в четвертом квартале 2009 года и 6,3% от консолидированной выручки в 2009 году.
Показатель OIBDA бизнес-единицы "Высокие технологии и промышленность" в 4 квартале 2009 года снизился на 94,2% по сравнению с соответствующим периодом прошлого года и на 57,5% в 2009 году по сравнению с 2008 годом по причине снижения показателя OIBDA в сегменте "Высокие технологии". Показатель OIBDA сегмента "Фармацевтика" стал положительным как в 4 квартале 2009 года, так и в 2009 году, таким образом, изменив негативный тренд, сложившийся в 2008 году.
Чистый убыток бизнес-единицы в 4 квартале 2009 года и в 2009 году произошел в основном в результате ухудшения рыночной ситуации в сегменте "Высокие технологии", а также одноразовых списаний на сумму $81,0 млн в 4 квартале 2009 года и $102,4 млн за весь 2009 год. В то же самое время, сегменты "Радио и космические технологии" и "Фармацевтика" существенно улучшили свои результаты в 2009 году.
Выручка сегмента "Высокие технологии" в 4 квартале 2009 года снизилась на 59,3% по сравнению с соответствующим периодом прошлого года и на 26,9% в 2009 году по сравнению с 2008 годом. В основном это произошло в связи с ухудшением ситуации в области телекоммуникационных решений и ослаблением валют, в которых осуществляется операционная деятельность, относительно валюты отчетности – доллара США, что впрочем, отчасти было сглажено ростом в области информационных технологий и микроэлектроники.
Показатель OIBDA сегмента "Высокие технологии" был положительным в 2009 году и отрицательным в 4 квартале 2009 года.
Выручка сегмента "Радио и космические технологии" в 4 квартале 2009 года выросла на 13,3% по сравнению с соответствующим периодом прошлого года из-за завершения нескольких крупных контрактов, но снизилась на 13,1% в 2009 году по сравнению с 2008 годом в основном в связи с ослаблением курса рубля относительно доллара США.
Показатель OIBDA сегмента "Радио и космические технологии" в 4 квартале 2009 года вырос на 86,7% по сравнению с соответствующим периодом прошлого года, но снизился на 6,8% в 2009 году по сравнению 2008 годом.
Выручка сегмента "Фармацевтика" выросла более чем в четыре раза в 4 квартале 2009 года по сравнению с соответствующим периодом прошлого года и на 33,6% в 2009 году по сравнению с 2008 годом в связи с открытием новых производственных мощностей в Зеленограде и выполнением федерального тендера на поставку вакцины.
Показатель OIBDA сегмента "Фармацевтика" в 4 квартале 2009 года и в 2009 году был положительным, тогда как в 2008 году данный показатель был отрицательным.
В октябре 2009 года был подписан инвестиционный договор о создании полномасштабного производства полупроводниковых микросхем с технологической нормой 90 нанометров. Производство будет развиваться в сотрудничестве ГК РОСНАНО, АФК "Система" и ОАО "НИИМЭ и Микрон", входящего в подразделение "СИТРОНИКС. Микроэлектронные решения".
В октябре 2009 года ЗАО "Биннофарм" запустил новый комплекс по разработке и производству биотехнологических и фармацевтических препаратов.
БИЗНЕС-ЕДИНИЦА "ТОПЛИВНО-ЭНЕРГЕТИЧЕСКИЙ КОМПЛЕКС"[3]
Бинес-единица "ТЭК" включает в себя нефтяные и энергетические компании, образующие группу Башкирского ТЭК. Выручка бизнес-единицы выросла на 37,1% в 4 квартале 2009 года по сравнению с третьим кварталом 2009 года в основном вследствие отказа от давальческих схем и подписания АНК "Башнефть" прямых долгосрочных контрактов с компанией "Сургутнефтегаз", в дополнение к контрактам с компаниями "Шелл", "Лукойл" и "ТНК-ВР" подписанным в начале 2009 года. Выручка бизнес-единицы "ТЭК" составила 41,1% и 30,6% от консолидированной выручки Группы за 4 квартал 2009 года и весь 2009 год соответственно.
OIBDA бизнес-единицы "ТЭК" выросла на 20,7% по сравнению с третьим кварталом 2009 года в основном из-за полного отказа от давальческих схем в декабре 2009 года.
Чистая прибыль бизнес-единицы "ТЭК" снизилась на 49,1% по сравнению с третьим кварталом 2009 года в результате признания отложенных налоговых выгод на основные средства, а также снижения доходов от курсовых разниц – $27,5 млн в четвертом квартале 2009 года по сравнению с $72,8 млн в третьем квартале 2009 года.
Выручка компании "Башнефть" выросла на 44,3% по сравнению с третьим кварталом 2009 года за счет увеличения добычи на 5% до 3,2 млн тонн сырой нефти и примерно двукратного роста продаж нефтепродуктов до 4,3 млн тонн. В 4 квартале 2009 года компания пробурила 30 000 метров и ввела в эксплуатацию 36 новых добывающих скважин. "Башнефть" экспортировала 2,5 млн тонн сырой нефти и нефтепродуктов в течение 4 квартала 2009 года.
Показатель OIBDA компании "Башнефть" вырос на 32,3% по сравнению с третьим кварталом 2009 года из-за отказа от давальческих схем и роста цен на нефть на 9,4%.
Нефтеперерабатывающий комплекс башТЭК состоит из 4 перерабатывающих предприятий: ОАО "Уфанефтехим", ОАО "Уфимский НПЗ", ОАО "Новойл" и ОАО "Уфаоргсинтез". Комплекс переработал 5,5 млн тонн сырой нефти в течение 4 квартала 2009 года по сравнению с 4,6 млн тонн в предыдущем квартале. Выручка комплекса выросла на 12,9% по сравнению с третьим кварталом 2009 года из-за роста загрузки производственных мощностей и увеличения стоимости процессинга. Загрузка производственных мощностей в 4 квартале 2009 года составила 84,0%, глубина переработки – 84,3%, выход светлых нефтепродуктов - 62,4%.
Показатель OIBDA нефтеперерабатывающего комплекса башТЭК снизился на 1,1% по сравнению с третьим кварталом 2009 года в результате убытков от продаж основных средств.
Выручка компании "Башкирнефтепродукт" выросла на 10,4% по сравнению с третьим кварталом 2009 года в основном в результате увеличения объемов мелкооптовых продаж нефтепродуктов. На конец 4 квартала 2009 года общее число автозаправочных станций составило 319 единиц.
Показатель OIBDA компании "Башкирнефтепродукт" снизился на 45,6% по сравнению с третьим кварталом 2009 года в результате сезонного падения объемов продаж в розничном сегменте, а также общим снижением розничных цен на нефтепродукты.
Выручка "Башкирэнерго" выросла на 43,3% по сравнению с третьим кварталом 2009 года в результате сезонных факторов. Компанией "Башкирэнерго" в 4 квартале 2009 года было выработано электроэнергии 6 021,0 млн кВт и тепловой энергии 7 800,0 тыс. Гкал по сравнению с 4 672,2 млн кВт электроэнергии и 2 825,0 тыс. Гкал тепловой энергии выработаной в третьем квартале 2009 года.
Показатель OIBDA "Башкирэнерго" вырос более чем в два раза по сравнению с третьим кварталом 2009 года в основном из-за сезонных факторов.
В декабре 2009 годе АНК "Башнефть" получила аккредитацию и начала торги на Межрегиональной бирже нефтегазового комплекса.
КОРПОРАТИВНЫЙ ЦЕНТР И ПРОЧЕЕ
Сегмент "Корпоративный центр и прочее" включает в себя компании, контролирующие доли Группы в ее дочерних компаниях и управляющие ими. Данный сегмент продемонстрировал прибыль по OIBDA в 4 квартале 2009 года и за весь 2009 год, по сравнению с убытком по OIBDA за соответствующие периоды 2008 года. Чистая прибыль в сегменте выросла, главным образом, за счет продажи пакетов акций "Комстар-ОТС" и компаний башкирского ТЭК другим компаниям Группы.
ФИНАНСОВЫЙ ОБЗОР
Денежный поток от операционной деятельности Группы в 4 квартале 2009 года и в целом в 2009 году уменьшился на 64,5% и 21,1% по сравнению с 4 кварталом 2008 года и 2008 годом в целом и составил $276,2 млн и $3 021,9 млн соответственно – главным образом, за счет обесценения рубля по отношению к доллару США и другим валютам и изменений в оборотном капитале.
Денежные средства, использованные в инвестиционной деятельности, составили $666,1 млн в 4 квартале 2009 года и $6 423,2 млн в 2009 году, включая $867,9 млн и $3 434,4 млн соответственно, в виде расходов на капитальные вложения Группы по сравнению с $1 189,4 млн и $4 270,9 млн за соответствующие периоды 2008 года. Общие затраты Группы на приобретение акций составили $75,6 млн и $1 729,1 млн в 4 квартале 2009 года и в 2009 году соответственно, включая $1 525,2 млн потраченные на приобретение контрольных пакетов в компаниях башкирского ТЭК и покупку компанией МТС федерального оператора услуг фиксированной связи ОАО "Евротел".
Исходящий денежный поток от финансовой деятельности составил $1 212,7 млн в 4 квартале 2009 года и входящий $5 207,9 млн в 2009 году в целом, по сравнению с входящим потоком в размере $943,1 млн и $1 875,0 млн за соответствующие периоды 2008 года. Финансовая деятельность в 4 квартале 2009 года включает в себя размещение 7-летних неконвертируемых облигаций АФК "Система" третьей серии на сумму 19 млрд руб. и купонной ставкой 12,5% годовых; размещение трех серий 7-летних облигаций АНК "Башнефть" на сумму 50 млрд руб.; выплату по кредиту Банка ВТБ в размере $1 850 млн из общего объема в $2 000 млн. Кроме того, финансовая активность в 4 квартале 2009 г. включает в себя выплату дивидендов МТС /$599,1 млн/, а также снижение чистых обязательств банковского бизнеса /$367,3 млн/.
Остаток денежных средств Группы по состоянию на 31 декабря 2009 года составил $3 845,4 млн по сравнению с $1 991,3 млн на 31 декабря 2008 года. Чистый долг Группы /краткосрочная и долгосрочная задолженность за вычетом денежных средств и их эквивалентов/ по состоянию на 31 декабря 2009 года составил $12 324,2 млн, по сравнению с $8 670,4 млн по данным на 31 декабря 2008 года.
НАИБОЛЕЕ ВАЖНЫЕ СОБЫТИЯ ПОСЛЕ ОКОНЧАНИЯ ОТЧЕТНОГО ПЕРИОДА:
Бизнес-единица "Телекоммуникационные активы"
В апреле 2010 года компания МТС объявила об изменении соотношения между американскими депозитарными расписками /АДР/ и обыкновенными акциями. Изменение вступает в силу с 3 мая 2010 года. В результате данного изменения, соотношение АДР к обыкновенным акциям будет изменено с текущего 1:5 на 1:2.
В апреле 2010 года совет директоров МТС установил дату проведения общего собрания акционеров на 24 июня 2010 года.
В апреле 2010 года "Комстар-ОТС" принял решение о реорганизации своей 100% дочерней компании ЗАО "КОМСТАР-Регионы" в форме присоединения к нему 13-ти акционерных обществ из одиннадцати регионов России, входящих в Группу компаний "КОМСТАР-ОТС".
В апреле 2010 года МТС и ООО "Уолт Дисней Компани СНГ" заключили соглашение о распространении кино- и телевизионной продукции студии Disney с помощью интернет в России.
В апреле 2010 года компания МТС достигла договоренность с ОАО "Банк Москвы" об открытии невозобновляемой кредитной линии в размере 22 млрд рублей /примерно $688,9 млн/. В случае выборки, срок погашения кредитной линии - 2013 год с возможностью продления на один год. Годовая процентная ставка - 10,25%.
В марте 2010 года оператор SSTL получил двухлетний кредит в размере 5 млрд индийских рупий /примерно $110 млн/ от Центрального банка Индии.
В марте 2010 года "Комстар-ОТС" снизил процентную ставку по кредиту Сбербанка в размере 26,0 млрд руб. с 13,35% до 10,5% годовых. Льготный период для исполнения обязательств продлен до 27 сентября 2010 г.
В феврале 2010 года "Комстар-ОТС" завершил сделку по приобретению 100% доли в уставном капитале оператора связи ООО "ТензорТелеком" в г. Ярославль. Компанию "ТензорТелеком" приобрело ЗАО "Комстар-Регионы", 100% дочернее предприятие "Комстар-ОТС". Стоимость сделки составляет 220 млн руб. Клиентская база "ТензорТелеком" превышает 23 тыс. абонентов, включая около 22 тыс. частных пользователей и 1,1 тыс. корпоративных клиентов.
В феврале 2010 года ЗАО "Комстар-Регионы", 100% дочернее предприятие "Комстар-ОТС", завершило сделку по выкупу 20% миноритарных долей ООО "ЕвроТел", оператора связи и кабельного телевидения в Екатеринбурге, и 25% миноритарных долей ООО "Управление и Лизинг", владеющего инфраструктурой связи в Екатеринбурге. В обеих компаниях доля владения увеличилась до 100%.
В январе 2010 года абонентская база оператора SSTL достигла 3 млн, продолжая прирастать наиболее высокими темпами – ежемесячно в среднем более 15% - в округах Раджастан, Калькутта, Западная Бенгалия, Тамилнад /включая Ченнаи/.
Бизнес-единица "Топливно-энергетический комплекс"
В апреле 2010 года АНК "Башнефть" приобрела 25% акций ОАО "Система-Инвест" за $202 млн.
В марте 2010 года АНК "Башнефть" получила аккредитацию участника Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой биржи /СПбМТСБ/ в секции "Нефтепродукты".
Бизнес-единица "Потребительские активы"
В марте 2010 года Алексей Чуйкин был назначен новым генеральным директором ОАО "Детский мир – Центр".
В марте 2010 года АКБ "Московский Банк Реконструкции и Развития" /ОАО/, АКБ "Национальный Резервный Банк" /ОАО/ и ОАО "Агентство по ипотечному жилищному кредитованию" подписали соглашение о намерениях, предусматривающее выпуск ипотечных ценных бумаг, обеспеченных объединенным пулом ипотечных кредитов МБРР и НРБ, а также поручительством АИЖК. Планируемая сделка является первой на российском рынке секьюритизацией портфелей ипотечных кредитов сразу двух банков – МБРР и НРБ.
Бизнес-единица "Высокие технологии и промышленность"
В марте 2010 года "СИТРОНИКС" заключил кредитное соглашение на сумму 4 млрд рублей с ОАО АКБ "Банк Москвы". Соглашение действует до 29 октября 2010 г. с возможностью продления до 31 марта 2013 г. Привлеченные средства будут направлены на рефинансирование краткосрочных кредитов, в том числе на выкуп облигаций "СИТРОНИКС".
В марте 2010 года "СИТРОНИКС", ГК "РОСНАНО" и компания STMicroelectronics подписали трехстороннее соглашение о передаче технологии производства интегральных схем с топологическими нормами 90 нм. Трансферт технологии стал ключевым этапом совместного проекта "СИТРОНИКС" и РОСНАНО по созданию производственной линейки 90 нм на базе ОАО "НИИМЭ и Микрон", а также новым шагом в развитии сотрудничества "СИТРОНИКС" со стратегическими международными партнерами.
В феврале 2010 года акционеры ОАО АФК "Система" на внеочередном общем собрании одобрили участие Корпорации в инвестиционном соглашении между ГК "РОСНАНО", ОАО АФК "Система", ОАО "СИТРОНИКС", ОАО "НИИМЭ и Микрон" и ООО "СИТРОНИКС-Нано". Цель соглашения – создание на территории РФ серийного производства сверхбольших интегральных схем на основе технологии с проектными нормами 90 нанометров.
В январе 2010 года ракета-носитель тяжелого класса "Протон-М", стартовавшая с космодрома Байконур, вывела на орбиту спутник ГЛОНАСС-М. На спутнике установлен ретранслятор, разработанный на ОАО "Ярославский радиозавод" /входит в состав ОАО "Концерн "РТИ Системы"/.
Корпоративный центр и прочее
В апреле 2010 года совет директоров АФК "Система" установил дату проведения общего собрания акционеров на 26 июня 2010 года.
В апреле 2010 года в результате ряда сделок эффективная доля АФК "Система" в компании "Скай Линк" выросла с 50% до 100%. Планируется, что компания АФК "Система" выйдет из акционерного капитала "Скай Линк" в результате сделки с компанией "Связьинвест".
В марте 2010 года Группа подала в Арбитражный суд г. Москвы исковое заявление с требованием перевести на ОАО АФК "Система" права требования кредитора по кредитному соглашению с Внешэкономбанком, в том числе все права залогодержателя по договорам залога акций ОАО "СМАРТС".
В марте 2010 года АФК "Система" заключила соглашение о покупке 49% акций НК "РуссНефть". Сумма сделки не превысит $100 млн и зависит от достижения НК "РуссНефть" ряда финансовых и операционных показателей. Завершение сделки обусловлено выполнением ряда предварительных условий, в том числе ее одобрением в соответствии с корпоративными процедурами, результатами комплексного финансового и юридического аудита и согласованием с крупными кредиторами. В апреле АФК "Система" приобрела 49,0% акций ОАО НК "РуссНефть" в соответствии с условиями ранее заключенного соглашения.
В январе 2010 года АФК "Система" продала контрольный пакет акций ОАО "Башкирнефтепродукт" /56,11%/ АНК "Башнефть".
КОНФЕРЕНЦ-ЗВОНОК ПО ФИНАНСОВЫМ И ОПЕРАЦИОННЫМ РЕЗУЛЬТАТАМ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ АФК "СИСТЕМА" ЗА 3 КВАРТАЛ 2009 ГОДА,
Понедельник, 26 апреля 2010 года
9.00 /Нью-Йорк/ / 14.00 /Лондон/ / 17.00 /Москва/
Для участия, пожалуйста, звоните:
Великобритания/международный звонок: + 44 20 7190 1595
США: +1 480 629 9820
Запись конференции можно будет прослушать в течение 7 дней на сайте www.sistema.ru
[1] Здесь и далее, при сравнении операционных результатов, с целью анализа изменений выручка представлена на агрегированной основе, то есть после исключения сделок внутри сегмента (между компаниями одного сегмента), но до межсегментых исключений (сделки между компаниями в разных сегментах), если только не сопровождается словом «консолидированная». Показатели, относящиеся к отдельным компаниям могут отличаться от соответствующих показателей, приводимых самими компаниями, в виду определенной реклассификации и поправок.
[2] Товарооборот - это полная сумма выручки, полученная по всем договорам, включая агентские договора.
[3] Здесь и далее показатели OIBDA, операционной прибыли и чистой прибыли Группы башТЭК приведены без учета прибыли от приобретения башТЭК.
