Торги в США в пятницу завершились повышением фондовых индексов, несмотря на то, что в Японии произошло мощнейшее по крайней мере за последние 300 лет землетрясение. Акции некоторых компаний получили поддержку за счет надежд на повышение спроса в связи с восстановительными работами. Инвесторов также успокоил тот факт, что акции протеста в Саудовской Аравии прошли относительно мирно.
Dow Jones Industrial Average по итогам торгов повысился на 59,79 пункта, или 0,5 проц, до 12044,40 пункта. В лидерах роста оказались акции промышленных гигантов 3M и Caterpillar. Бумаги 3М подорожали на 1,8 проц, а Caterpillar – на 1,7 проц на фоне ожиданий того, что эти компании могут выиграть за счет восстановительных работ после землетрясения в Японии. Котировки акций Exxon Mobil повысились на 0,9 проц, Alcoa – на 1,5 проц, Chevron – на 0,9 проц.
Nasdaq Composite поднялся на 14,59 пункта, или 0,54 проц, до 2715,61 пункта, а Standard & Poor’s 500 – на 9,17 пункта, или 0,71 проц, до 1304,28 пункта. В лидерах роста оказались акции нефтегазовых и промышленных компаний, а также компаний сектора материалов.
Тем не менее по итогам недели индексы понизились: DJIA – на 1,03 проц, S&P 500 – на 1,28 проц, Nasdaq – на 2,48 проц. Для всех трех индексов это стало вторым недельным снижением за последние три недели.
Произошедшее у восточного побережья Японии землетрясение магнитудой 8,9 балла вызвало 10-метровое цунами на севере страны, которое сметало на своем пути целые дома. Предупреждения о цунами были объявлены в 53 странах, в том числе в США.
Землетрясение вызвало панику в Токио и окрестностях столицы. Особенно сильные разрушения были зафиксированы в районах, прилегающих к северному тихоокеанскому побережью. Это стихийное бедствие может подорвать зарождающееся восстановление экономики Японии и привести к увеличению ее и без того огромного госдолга, составляющего 200 проц от ВВП.
Японский индекс Nikkei Stock Average упал на 1,7 проц. Фонд iShares MSCI Japan Index Fund, ETF-фонд, охватывающий японские акции, потерял 1,7 проц. Подешевели и американские акции японских компаний. ADS Honda Motor упали в цене на 2,4 проц, американские акции Toyota Motor подешевели на 2,1 проц, а бумаги Sony потеряли в цене 2,4 проц.
Американские инвесторы, однако, надеются, что землетрясение не окажет существенного давления на рост мировой экономики. Напротив, ожидается повышение спроса на продукцию и услуги целого ряда чувствительных к экономическому циклу компаний, когда Япония приступит к восстановительным работам. На фоне этих предположений акции AK Steel подскочили в цене на 6,4 проц, Titanium Metals – на 4,6 проц, Fluor – на 4,2 проц.
"Было бы очевидным обратить внимание на те компании или секторы, которые могут извлечь выгоду из повышения спроса на их услуги и средства производства", – комментирует Питер Андерсен из Congress Asset Management Co. По его словам, в число таких компаний могут попасть производители техники для землеройных работ и тяжелого оборудования.
Рост рынка в пятницу был также отчасти обусловлен чувством облегчения среди инвесторов в связи с тем, что так называемый "день гнева" в Саудовской Аравии прошел спокойнее, чем ожидалось. На улицы городов Эль-Хуфуф и Аль-Авамия на следующий день после разгона демонстрации в этом же регионе вышли сотни человек, однако акции протеста прошли относительно мирно.
"Это позволяет рынку вздохнуть с облегчением, – отмечает Расс Костерич из BlackRock Scientific Active Equities. – Саудовская Аравия – ключевой производитель нефти. Если после этих событий не будет никакой новой напряженности, на рынке /нефти/ произойдет небольшой откат".
Вышедшие в пятницу макроданные США были неоднозначными. Розничные продажи выросли менее значительно, чем ожидалось, а потребительские настроения ухудшились в начале марта – было зафиксировано сильное падение ожиданий потребителей. Вместе с тем продажи американских компаний в январе продемонстрировали самый крупный рост за 10 месяцев, а запасы увеличились сильнее, чем прогнозировалось, на фоне ожиданий повышения спроса.
