Сегодня представлю достаточно "свежий" аргумент "почему жду обвала" - теория Доу.
Рынок кормят ОБЕЩАНИЯМИ с начала лета, однако НИКАКИХ реальных действий сделано не было. От заседания ФРС 31 июля ждут хотя бы заявления о датах начала "QE-3". От ЕЦБ в четверг ждут заявления о выкупе испанских и итальянских облигаций, т.е стать "кредитором в последней инстанции". Это даст еще несколько месяцев жизни Евросоюзу, но приведет к катастрофическим последствиям для экономики всей Европы.
Индекс S&P500
Вчера по итогам сессии закрытие произошло около нулевой отметки, образовав "дож" на дневном графике под сильным сопротивлением 1390п. Поскольку продолжаю ожидать развязки "двойной медвежьей" дивергенции, то сегодня жду открытия с гэпом вниз и дальнейшего снижения индекса. В этом случае будет сформирована разворотная свечная модель "Вечерняя звезда дожи".
Резюме:
Ждем развязки событий формирование "вечерней звезды дожи", и последующее крайне сильное падение на новые годовые минимумы. Или пробой сопротивления 1390п и среднесрочной игры вверх.
Теория Доу в действии
Мало кто знает "прадедушку" современного технического анализа –теорию Доу (названа в честь Чарльза Доу – первого редактора газеты "Wall Street Journal"). Одно из положений которой гласит: "Биржевые индексы должны быть согласованы". Имеются ввиду Промышленный индекс Доу-Джонса (DJ-30 – тот что, смотрят ОБЫЧНО, подразумевая "индекс Доу-Джонса") и Транспортный индекс Доу-Джонса (DJ-20).
Давайте посмотрим на поведение этих индексов в период февраль-май и июнь-июль:
1) Индустриальный индекс Доу-Джонса
А) В период март-май образовалось три новых пика, после чего произошел майский обвал
Б)в период июнь-июль образовалось четыре(!) новый пика
2) Транспортный индекс Доу-Джонса
А) После установление годового максимума в начале февраля последующие движения до мая не приводили к установлению новых пиков, тем самым не согласуя движения Индустриального индекса. Обвал в мае был следствием этого противоречия.
Б) После пика в середине июня дальнейшие движения не приводили к образованию новых пиков – уже 3 раза! Опять наблюдаем противоречие.
Резюме:
Движения индексов не согласуются, значит ждем обвала как минимум аналогичного весеннему.
Индекс ММВБ
Находиться у границы своего локального даун-тренда с 5 июля. Сегодня желательно немного перебить вчерашний максимум, протестировав этот тренд в третий раз, и образовав медвежьи дивергенции на часовых графиках начать обвал.
По форме движений с 5 июля :
1) Либо идут заходные 1-2-1-2 - тогда будет сильный стремительный обвал.
2) Либо формируется НДТ (Начальный Диагональный Треугольник), а значит тряска продолжиться. От текущих уровней последует падение ниже 1350п, примерно на 1330-1340п (завершаться пять волн НДТ волны 1of (3)),далее последует коррекционный рост в 2of (3) возможно, опять тестировать даун-тренд.
Резюме:
Держим текущие короткие позиции. Стоп можно размещать на 1445п (при обновлении последует новый максимум на неясной высоте)".
