23 января 2013 г. мы ОТКУПИЛИ (закрыли «шорт») 400 акций ГМК «Норильский никель» по цене закрытия 6 038 руб. и зафиксировали убыток в размере 16.75 руб. на одну акцию.
Кроме того, мы КУПИЛИ: 10 000 акций Газпрома по 146,14 руб. за акцию; 4 000 акций Роснефти по 268,41 руб. за акцию и 7 500 000 акций ФСК ЕЭС по 0,22 руб. за бумагу.
Технические предпосылки: закрытие «шортов» по ГМК «Норильский никель» и открытие новых длинных позиций в Газпроме обосновано в сегодняшнем «Техническом мониторе рынков и акций».
Технические сигналы на покупку ФСК ЕЭС и Роснефти даны в следующих аналитических записках: «ФСК ЕЭС: техническая цель - 29 коп.» от 17 января 2013 г. и «Роснефть: техническая цель - 316 руб.» от 10 января 2013 г.
После выполнения указанных выше сделок мы сделали соответствующие изменения в нашем модельном техническом портфеле, обновлённая структура которого показана на Диаграмме 1.
Общая характеристика нашего портфеля по состоянию на закрытие 23 января 2013 г. содержится в Таблице. Текущая доходность нашего портфеля пока составляет 0,39% при росте индекса ММВБ с начала года на 3,88%.
Приложение
Параметры модельного технического портфеля:
Обращаем ваше внимание на то, что модельный технический портфель - именно аналитический продукт, а не результат работы некой алгоритмической торговой системы. Решение о включении в этот портфель той или иной позиции принимается аналитиком, как основе классического технического анализа, так и с использованием современных цифровых методов анализа дискретных временных рядов. При принятии инвестиционного решения проводится анализ господствующих ценовых трендов и циклов не только в конкретной акции, но и на других рынках (нефть, золото, металлы, валюты и т.д.), которые могут оказывать влияние на российский рынок акций.
Кроме того, используются некоторые авторские ноу-хау. Предполагается, что данный продукт будет выходить до открытия рынка в те дни, когда в модельном портфеле будут происходить изменения. По указанным выше причинам в рамках данного продукта не представляется возможным всегда детально описывать технические предпосылки открытия или закрытия той или иной позиции. Однако в некоторых важных случаях мы будем делать это в наших отдельных аналитических отчётах. Управление рисками будет осуществляться на основе стандартных методов управления капиталом. Наш портфель является консервативным с ожидаемой годовой доходностью 25-30%.
Основные параметры нашего технического модельного портфеля следующие:
В рамках нашей модели все сделки осуществляются по цене закрытия предыдущего дня. На наш взгляд, такой выбор является вполне адекватным, поскольку позволит инвесторам в среднем совершать сделки по ценам, наиболее близким к модельным - даже с учётом возможных «гэпов» на открытии рынка, обусловленных поступившей за время закрытия биржи информации.
Не принимаются в расчёт брокерские и биржевые комиссии, а также дивиденды.
Допускается открывать как длинные («лонги»), так и короткие позиции («шорты»).
Процентные платежи за использование акций при открытии коротких позиций не учитываются.
Открытие коротких позиций не увеличивает свободный «кэш» портфеля, а уменьшает его как при покупке акций.
Первоначальные денежные средства портфеля, доступные для инвестирования, составляют 10 млн рублей.
Свободные денежные средства могут распределяться между акциями произвольным образом.
Допускается реинвестирование полученной прибыли.
«Стоп-лосс» приказы будут выставляться при открытии позиции только в том случае, если дневная волатильность будет превышать расчетный лимит потерь по данной сделке.
