Добрый день. Среда на российском фондовом рынке завершилась умеренным снижением (индекс ММВБ -0,74%, 1511 пунктов). Торговые объемы практически не изменились, сохранившись на низком уровне.
Торги в США закрылись в минусе (S&P 500 -1,24%, 1511 пунктов). Основным поводом для продаж называют протоколы последнего заседания ФРС, из которых стало ясно о наличии разногласий относительно текущей программы количественного смягчения. Также на стороне продавцов выступили данные по числу закладок новых домов за январь, слабые отчеты от Toll Brothers, Caterpillar.
В ходе азиатской сессии снижение продолжается, чему способствуют итоги дня в Америке, ожидания мер от правительства КНР, направленных на охлаждение рынка недвижимости.
Фьючерс на S&P 500 торгуется утром в районе 1505-1510 пунктов. Дальнейшая консолидация ниже 1510 пунктов предполагает цели снижения на отметках в 1490, 1450-1460 пунктов. Ситуация улучшится в случае возвращения выше 1510-1515 пунктов.
Фьючерс на нефть сорта Brent достиг $115 за баррель. Выход ниже $116, по нашему мнению, предполагает продолжение движения к $114, $112, возможно к $110. Негативный сценарий будет отменен, если фьючерс вернется выше $116-117.
Российский фондовый рынок откроет четверг, скорее всего, продажами. Закрытие текущего дня ниже 1500 пунктов по индексу ММВБ, скорее всего, приведет к снижению к 1480, 1450 пунктам в ходе ближайших сессий. Если четверг закроется выше 1500 пунктов, то ждем возобновление роста к 1550-1560 пунктам по индексу ММВБ.
Потенциальное снижение к 1450 пунктам рекомендуем использовать для покупок в расчете на повторный выход к 1550-1560, рост к ориентиру в 1650 пунктов по индексу ММВБ. Инвесторам, по нашему мнению, стоит сохранять «длинные» позиции.
Таким образом, на ближайшие недели отдаем предпочтение сценарию с широким боковиком 1450-1480 - 1540-1570 пунктов. В течение марта-мая ждем выход к 1650 пунктам по индексу ММВБ.
По фьючерсу на индекс РТС (RTS-3.13, RIH3) основная поддержка на сегодня расположена на отметке в 155 000-156 000 пунктов. Закрепление ниже данного уровня предполагает развитие снижения к 147 000-150 000 пунктов.
По фьючерсу на доллар-рубль (Si-3.13, SiH3) ждем попытки преодолеть 30 400, что увеличит шансы на рост к 31 000-31 500.
В 17.30 мск будут опубликованы данные по числу заявок на пособие по безработице, индекс потребительских цен в США за январь. В 19.00 - продажи на вторичном рынке жилья за январь, индекс деловой активности от ФРБ Филадельфии за февраль.
Внешний фон негативен. Америка закрылась снижением, нефтегазовый сектор уверенно хуже рынка, финансовый сектор на уровне рынка.Азия торгуется преимущественно снижением.
Итоговые рекомендации:
Инвесторам - "держать позиции";
Спекулянтам - "продажи от 1530, 1550-1560 пунктов, покупки от 1480-1500, 1450 пунктов по индексу ММВБ".
