МОСКВА, 14 декабря. /ПРАЙМ-ТАСС/. , говорят фондовые аналитики.
Так, индекс РТС повысился по итогам торговой сессии на 0,59 проц и составил очередной максимум /по закрытию/ текущего года в 1745,80 пункта, что оказалось ближе к верхней границе диапазона сегодняшних торгов. В течение же сегодняшней торговой сессии индекс РТС понижался примерно до 1731 пунктов и повышался примерно до 1747 пунктов, что стало очередной максимальной отметкой с лета 2008 г.
Ближайший /с датой исполнения 15 декабря 2010 г/ фьючерс на индекс РТС сегодня к 19.00 мск составил 174250 пунктов против 173735 пунктов к этому времени на предыдущих торгах. Это соответствует ожиданию индекса на уровне 1742,50 пункта и несколько ниже текущего значения индекса /ситуация умеренной бэквордации/ и свидетельствует о преобладании умеренно-пессимистичных настроений среди игроков.
Объем торгов на классическом рынке РТС составил сегодня 7,720 млн долл, что примерно на 4,7 млн долл больше аналогичного показателя предыдущих торгов.
На рынке "РТС Стандарт" объем торгов акциями к 19.00 мск составил 419,976 млн долл, что на 41 млн долл меньше аналогичного показателя предыдущих торгов.
Объем торгов фьючерсами к 19.00 мск равнялся около 5,323 млрд долл, опционами – 0,408 млрд долл против 4,660 млрд долл и 0,475 млрд долл к этому времени на предыдущих торгах.
Индекс ММВБ сегодня к закрытию торгов повысился на 0,23 проц и составил 1666,28 пункта, что оказалось ближе к верхней границе диапазона сегодняшних торгов. В течение же сегодняшней торговой сессии индекс ММВБ понижался примерно до 1649 пункта. Повышался индекс сегодня примерно до 1667 пункта.
Индекс ПРАЙМ-ДЖЕНЕРАЛ по итогам торгов повысился на 1,0 проц и составил 314,47 пункта, а индекс "голубых фишек" ПРАЙМ-ТОП увеличился на 0,2 проц и составил 220,25 пункта.
На российском рынке акций сегодня опять не отмечалось единой тенденции в динамике котировок акций. Так, в начале торговой сессии преобладали продажи ценных бумаг. Давление на цены оказывало отсутствие поводов для дальнейшего роста и опасения по поводу высказываний рейтингового агентства Moody’s, которое пригрозило в следующем году пересмотреть в худшую сторону высший кредитный рейтинг США.
Однако по мере приближения новогодних и рождественских праздников рыночная активность спадает, что выражается и в действиях "быков" и "медведей". В результате, сегодня рынок остановился на уровне поддержки в 1650 пунктов по индексу ММВБ, после чего наметилось его восстановление.
Во второй половине торговой сессии активность покупателей нарастала. Этому способствовали позитивные макроэкономические показатели по США. В частности, стало известно, что цены производителей в США в ноябре выросли больше, чем ожидалось, благодаря росту цен на энергоносители и продукты питания, а базовые оптовые цены продемонстрировали сдержанное повышение. Об этом свидетельствуют данные, представленные во вторник Министерством труда США.
Индекс цен производителей /PPI/, который показывает, сколько производители и компании оптовой торговли платят за товары и материалы, с учетом коррекции на сезонные колебания вырос в ноябре на 0,8 проц по сравнению с октябрем. Это самый сильный рост с марта и пятое месячное повышение подряд. Базовый индекс цен производителей /Core PPI/, который не учитывает волатильные цены на продукты питания и энергоносители, вырос в ноябре всего на 0,3 проц. В октябре так называемые базовые цены производителей упали на 0,6 проц, что стало самым резким падением более чем за четыре года. Рост цен производителей оказался выше ожидаемого. Экономисты прогнозировали рост общего индекса в ноябре на 0,6 проц. Базовый индекс вырос в соответствии с прогнозом.
Индикаторы инфляции в последние месяцы оставались сдержанными, особенно индикаторы, не учитывающие продукты питания и энергоносители, за которыми внимательно следит Федеральная резервная система /ФРС/ США. Продолжающееся замедление базовой инфляции является одной из ключевых причин того, почему ФРС предприняла новую попытку стимулирования экономики при помощи масштабных покупок казначейских облигаций. Ожидается, что на своем заседании во вторник ФРС примет решение о продолжении программы.
За 12 месяцев, истекших в ноябре, индекс цен производителей /PPI/ вырос на 3,5 проц против роста на 4,3 проц за 12 месяцев, истекших в октябре. Базовый индекс за тот же период вырос всего на 1,2 проц, продемонстрировав самые низкие темпы роста с июня.
Некоторые руководители ФРС были озабочены тем, что США могут пережить волну падения цен и заработных плат, как это произошло в Японии, если не предпринять мер стимулирования экономики. Но другие представители ФРС беспокоятся, что недавний рост цен на сырьевые товары может в конечном итоге привести к росту потребительских цен.
Опубликованные во вторник данные показали, что цены на энергоносители выросли в ноябре на 2,1 проц по сравнению с предыдущим месяцем, что стало четвертым месяцем роста подряд. Рост цен на энергоносители был обусловлен возросшими ценами на бензин, который подорожал на 4,7 проц.
Отчет по потребительским ценам, который будет опубликован в среду, как ожидается, укажет на рост индекса потребительских цен /CPI/ в ноябре на 0,2 проц. Согласно прогнозам, базовый индекс потребительских цен /Core CPI/, который не учитывает волатильные цены на продукты питания и энергоносители, в ноябре вырастет всего на 0,1 проц.
Кроме того, стало известно, что товарно-материальные запасы компаний США в октябре выросли менее значительно, чем ожидалось, так как компании, торгующие автомобилями, и другие компании розничной торговли продавали товары быстрее, чем они заполняли склады. Такие данные представило во вторник Министерство торговли США.
Товарно-материальные запасы в октябре с учетом коррекции на сезонные колебания выросли по сравнению с предыдущим месяцем на 0,7 проц до 1,418 трлн долл. Они достигли самого высокого уровня с февраля 2009 г. Экономисты прогнозировали рост на 1 проц.
Согласно уточненным данным, в сентябре товарно-материальные запасы увеличились на 1,3 проц, тогда как ранее сообщалось о росте на 0,9 проц. Продажи американских компаний также выросли в октябре, повысившись на 1,4 проц до 1,119 трлн долл. Согласно пересмотренным данным, в сентябре рост продаж составил 0,8 проц. Продажи в октябре достигли самого высокого уровня с сентября 2008 г.
На этом фоне американский рынок акций начал торги вторника повышением котировок, что позволило российскому рынку акций также закрыться "в плюсе".
Аналитик компании "Атон" Елена Кожухова напомнила, что завтра в США в 16.30 мск станет известно изменение индекса потребительских цен в ноябре /прогнозируется рост на 0,2 проц м/м, как и месяцем ранее/. В 17.15 мск будут опубликованы данные по динамике промышленного производства страны в ноябре /ожидается увеличение на 0,3 проц после неизменности показателя в прошлом месяце/. В 18.30 мск Министерство энергетики США сообщит об изменениях запасов нефти и нефтепродуктов за прошлую неделю, которые могут показать падение запасов нефти на 2,6 млн баррелей. После закрытия сегодняшних торгов в России также станут известны итоги последнего в этом году заседания ФРС, в ходе которого регуляторы, вероятнее всего, подтвердят готовность расширить уже существующую программу помощи экономики и оставят ключевую процентную ставку в диапазоне 0-0,25 проц годовых.
В Европе завтра в 12.30 мск станет известен уровень безработицы Великобритании в октябре, который предположительно останется на прежнем уровне 7,7 проц. В России отчетность за 9 месяцев по US GAAP опубликует компания "Татнефть" (TATN), за 9 месяцев по МСФО "Северо-Западный Телеком" (SPTL) и за 11 месяцев по РСБУ Сбербанк (SBER).
"Индекс ММВБ на торгах вторника опускался ниже значения 1650 пунктов, однако, довольно быстро восстановил позиции и к концу дня вернулся к уровню 1660 пунктов. Консолидация после достижения локальных максимумов на нашем рынке продолжается, и неопределенность касательно направления краткосрочного движения сохраняется, как минимум, пока ММВБ пребывает в диапазоне 1650-1670 пунктов", - сказала Е.Кожухова.
Начальник аналитического отдела компании "Нетрейдер" Богдан Зварич отметил, что первую половину дня инициативой владели "медведи", что привело к закреплению индекса внутри узкого коридора консолидации между уровнями 1650–1665 пунктов.
"При этом к моменту публикации статистики, рынок ушел под нижнюю границу, однако позитивная статистика из США вернула покупателей в российские бумаги, в результате чего произошел разворот и, на фоне открытия американских площадок, индекс ММВБ к концу дня вышел "на положительную территорию". В текущий момент основной задачей "быков" является пробой максимумов понедельника, что даст повод говорить о возобновлении восходящей динамики. Однако стоит отметить, что завтрашнее открытие будет зависеть от реакции американских рынков на комментарии представителей ФРС, которые будут опубликованы в сегодня в 22.15 мск. совместно с решением по ставке по итогам двухдневного заседания", - сказал Б.Зварич.
Начальник аналитического отдела компании "Церих Кэпитал Менеджмент" Николай Подлевских отметил, что на российском рынке акций отмечается "боковик" неопределенности.
"Цены на нефть застряли в коридоре между 87 и 90 долл за баррель. Фондовые рынки тоже взяли небольшую паузу и не могут двинуться в ту или иную сторону. После открытия с небольшим минусом цены продолжили вялое сползание. Штиль был полным. Даже как-то не верилось, что в день эспирации фьючерсных контрактов и закрытия опционов торговля будет такой спокойной. На рынке почти ничего не происходило вплоть до выхода данных в США. Там были положительные неожиданности: розничные продажи в ноябре выросли на 0,8 проц, ожидалось повышение на 0,6 проц /предыдущее изменение +1,2 проц/.
К концу торгов пошла игра на повышение. Особенно ретиво играли с акциями "Норильского никеля" (GMKN) и "Газпрома" (GAZP), которые уверенно вышли из минуса. Акции "Газпрома" близко подошли к очень значимому рубежу в 200 руб за штуку. Одним из факторов был провал выставленного у законодателей вотума недоверия премьеру Италии Сильвио Берлускони, который является стратегическим сторонником "Южного потока".
А возможно рост цен акций "Газпрома" был просто связан с опционной игрой. Как бы то ни было, к закрытию по этим акциям "нарисовался" ощутимый плюс. Были и другие акции, показавшие хороший рост цен. Можно обратить внимание на акции "ПИК" (PIKK), "Акрон" (AKRN), "Разгуляй" (GRAZ) и "Полиметалл" (PMTL). А вот в целом по рынку рост был гораздо скромнее. Индекс ММВБ за день прибавил символические 0,23 проц.
Сегодня ФРС выпустит краткий пресс-релиз с заседания Комитета по открытым рынкам. Инвесторы желают увидеть подтверждение приверженности ФРС объявленной ими программы количественного смягчения. Очень важными будут и оглашенные сегодня решения и то, как на них будет реагировать фондовый рынок США, но об этом мы узнаем завтра", - сказал Н.Подлевских.
Руководитель аналитического подразделения компании "Акмос" Кирилл Тищенко отметил, что весь день российский рынок акций демонстрировал разнонаправленную динамику, однако ближе к вечеру спекулянты, похоже, настроились на очередное обновление максимумов года.
"Скорее всего, завтрашний день начнется уже на новых ценовых уровнях. Следующей целью движения станет отметка 1770 пунктов по индексу РТС. Американские площадки торгуются "в плюсе", поддерживая покупки и у нас. Инвесторы ждут результатов заседания ФРС, проходящего сегодня. Кроме того, накануне Сенат проголосовал за вынесение на финальное голосование законопроекта, предполагающего продление на два года налоговых льгот для американцев. Если законопроект будет одобрен, рынки воспримут это с оптимизмом, так как налоговые льготы, по нашим оценкам, - куда более эффективный инструмент в борьбе с кризисом, чем "количественные смягчения". Налоговые льготы создают вполне реальный, осязаемый стимул для роста предпринимательской активности и активности потребителей", - сказал К.Тищенко.
Аналитик банка "ВТБ 24" Станислав Клещев отметил, что данные по розничным продажам в Штатах за прошлый месяц превзошли ожидания.
"Это поддержало оптимизм в конце торговой сессии в России. Главным же результатом сегодняшней торговли следует считать то, что индекс ММВБ не обновил локальный минимум прошлой недели /1646,49 пункта/. Это позволяет краткосрочно смотреть на рынок с точки зрения "быков". В первую очередь, в этом заслуга "Газпрома", не поддающегося давлению "медведей". Вместе с тем, кризис краткосрочных инвестиционных идей, если он не будет ликвидирован в ближайшие дни вполне способен подтолкнуть участников к дальнейшему сокращению позиций в наиболее ликвидных бумагах и постепенное переключение их внимания на известные своим спекулятивным характером движения котировок акции компаний "второго эшелона", - сказал С.Клещев.
Обыкновенные акции ОАО "Норильский никель" (GMKN) оказались лидерами по объему торгов /без учета акций "Газпрома"/ на классическом рынке РТС – 2,401 млн долл.
Цена обыкновенных акций ОАО "РусГидро" (HYDR) на ММВБ к закрытию торгов повысилась на 0,06 проц и составила 1,6350 руб. Объем торгов акциями "РусГидро" на ММВБ при этом составил 0,561 млрд руб /0,345 млрд акций/, что примерно на 0,200 млрд руб меньше аналогичного показателя предыдущих торгов.
На ММВБ цена закрытия бумаг "Газпрома" равнялась 197,20 руб /увеличение на 0,72 проц/ при объеме торгов около 62,775 млн акций /снижение объема на 0,7 млн акций/. Минимальная цена акций "Газпрома" при этом сегодня составила 194,09 руб на акцию, максимальная – 197,75 руб.
На фондовой бирже "Санкт-Петербург" объем торгов акциями "Газпрома" через терминалы РТС к закрытию составил около 11 тыс акций, что примерно на 0,5 тыс акций больше аналогичного показателя предыдущих торгов. Цена акций "Газпрома" при этом составила к закрытию 196,87 руб, что на 0,44 проц больше аналогичного показателя предыдущих торгов.
*Мнения российских аналитиков читайте в разделе vip-блоги: http://www.iguru.ru/blog
