Индекс РТС повысился по итогам торговой сессии на 0,56 проц и составил 2028,94 пункта, что оказалось ближе к нижней границе диапазона сегодняшних торгов. В течение же сегодняшней торговой сессии индекс РТС понижался примерно до 2013 пунктов и повышался примерно до 2054 пунктов.
Ближайший /с датой исполнения 15 июня 2011 г/ фьючерс на индекс РТС сегодня к 19.10 мск составил 199620 пунктов против 197500 пунктов к этому времени на предыдущих торгах. Это соответствует ожиданию индекса на уровне 1996,20 пункта и существенно ниже текущего значения индекса /ситуация уверенной бэквордации/ и свидетельствует о преобладании уверенно-пессимистичных настроений среди игроков.
Объем торгов на классическом рынке РТС составил сегодня 3,414 млн долл, что примерно на 2,1 млн долл больше аналогичного показателя предыдущих торгов.
На рынке "РТС Стандарт" объем торгов акциями к 19.00 мск составил около 520,670 млн долл, что на 29,5 млн долл больше аналогичного показателя предыдущих торгов.
Объем торгов фьючерсами к 19.10 мск равнялся близкие к рекордно высоким за последние недели около 7,849 млрд долл, опционами – 1,854 млрд долл против 7,285 млрд долл и 0,327 млрд долл к этому времени на предыдущих торгах.
Индекс ММВБ сегодня к закрытию торгов повысился на 0,27 проц и составил 1749,65 пункта, что оказалось ближе к верхней границе диапазона сегодняшних торгов. В течение же сегодняшней торговой сессии индекс ММВБ понижался примерно до 1732 пунктов. Повышался индекс сегодня примерно до 1765 пунктов.
Общий объем торгов в фондовой секции ММВБ при этом составил 318,336 млрд руб, что на 9,2 млрд руб меньше аналогичного показателя предыдущих торгов.
Более слабая динамика индекса ММВБ /где цены акций выражены в рублях/ по сравнению с индексом РТС /где цены акций выражены в долларах/ объясняется укреплением российской валюты против доллара, на сегодняшних торгах курс американской валюты понижался до 27,45 руб.
Индекс ПРАЙМ-ДЖЕНЕРАЛ по итогам торгов повысился на 0,7 проц и составил 352,84 пункта, а индекс "голубых фишек" ПРАЙМ-ТОП практически не изменился и составил 249,13 пункта.
На российском рынке акций сегодня отмечались широкие колебания котировок, обусловленные основным событием последних недель.
Так, ФРС США приняла решение сохранить учетную ставку на рекордно низком уровне в 0-0,25 проц годовых. Важной стала пресс-конференция главы американского Федрезерва Бенджамина Бернанке после оглашения решения ФРС.
Впрочем, от нее многие ожидали сенсаций или хотя бы слов о поддержке доллара, существенно падавшего в последние дни. Однако слова оказались общими. У некоторых экспертов создалось впечатление, что ФРС пускает ситуацию на самотек, поскольку не очень понимает, что еще делать в сложившейся ситуации, отмечают эксперты.
Между тем, ФРС дала четкий сигнал о сохранении мягкой денежно кредитной политики еще продолжительное время, и это основной "плюс" для рынков акций. Однако высокая перекупленность рынка акций и российского рубля оказывала сегодня давление на покупателей, поскольку эти рынки "созрели" для коррекционного снижения, особенно в преддверии майских праздников, говорят фондовые аналитики.
Дополнительным негативом для акций российских нефтяных компаний стала новость об их договоренности с правительством о прекращении ими экспорта бензина в мае. В результате этого у нефтяных компаний будет выпадать часть доходов. Так, цены на бензин в Европе примерно в 2 раза выше российских, поэтому российским нефтяным компаниям было выгодно экспортировать топливо, рассуждает аналитик компании "Анкоринвест" Сергей Смирнов.
Макроэкономические данные по США, опубликованные сегодня, также оказалась слабой, добавив негатива на рынки. В частности,
Согласно первой оценке, представленной в четверг Министерством торговли США, валовой внутренний продукт, который является наиболее широким индикатором экономики, включающим все произведенные товары и услуги, в 1-м квартале вырос только на 1,8 проц годовых с учетом коррекции на инфляцию. Впрочем, первая оценка ВВП совпала с прогнозами экономистов.
Между тем, сдержанный рост ВВП указал на значительное замедление темпов экономического роста по сравнению с 4-м кварталом, когда ВВП вырос на 3,1 проц.
Данные указали на спад в экономике, которая по-прежнему восстанавливается после глубокой рецессии. Высокие мировые цены на нефть подтолкнули цены на бензин до уровня выше доллара за галлон в некоторых частях страны. Однако Федеральная резервная система /ФРС/ США и экономисты в частном секторе считают, что восстановление экономики, продолжающееся почти два года, наберет обороты позднее в 2011 году. Председатель ФРС Бен Бернанке в среду заявил, что замедление темпов роста ВВП в 1-м квартале, вероятно, будет временным.
Согласно представленным в четверг данным, потребительские расходы, которые составляют около 70 проц от спроса в экономике США, в 1-м квартале выросли на 2,7 проц против роста на 4,0 проц в 4-м квартале. С тех пор, как американцы начали чувствовать тяжесть более высоких цен, все основные показатели потребительского доверия упали.
Более высокие цены на энергоносители и продукты питания подтолкнули индикатор инфляции, пристально отслеживаемый ФРС, до уровня 3,8 проц в 1-м квартале. Это самый сильный рост с 3-го квартала 2008 г. Это, возможно, затруднит для ФРС сохранение мягкой денежно-кредитной политики, которая нацелена на стимулирование экономики.
ФРС повысила прогнозы для инфляции в этом году. Из-за растущих цен на бензин в ФРС ожидают, что инфляция в 2011 г составит 2,1-2,8 проц. Однако в ФРС прогнозируют, что инфляция снова упадет ниже 2 проц в 2012 г. На пресс-конференции в среду Бернанке повторил, что он продолжает ожидать, что недавний рост цен на сырье будет "временным".
По словам экономистов, они считают, что потребители будут тратить больше позднее в течение года. Более высокие цены на фондовом рынке заставляют граждан чувствовать себя более состоятельными, а сокращение налога на социальное страхование увеличивает их заработную плату. Ситуация на рынке труда также медленно улучшается.
Согласно представленным данным, торговля, которая способствовала росту ВВП в конце прошлого года, затормозила экономический рост в 1-м квартале. Экспорт в 1-м квартале вырос на 4,9 проц против роста на 8,6 проц в последнем квартале 2010 г. Импорт, значение которого вычитается из ВВП, вырос на 4,4 проц после снижения на 12,6 проц.
Сильное сокращение расходов федерального правительства также оказало давление на экономику. Федеральные расходы сократились на 7,9 проц, что стало самым сильным падением более чем за 10 лет, тогда как в 4-м квартале 2010 г они снизились на 0,3 проц. Расходы на национальную оборону сократились на 11,7 проц. Расходы правительств штатов и местных органов власти также упали.
На рынке жилья возобновился спад. Он сократился на 4,1 проц в 1-м квартале 2011 г после роста на 3,3 проц в 4-м квартале 2010 г.
Расходы компаний выросли на 1,8 проц после роста на 7,7 проц в предыдущем квартале. Рост запасов предоставил экономике небольшой импульс, однако он мог произойти из-за более низкого спроса.
Реальные окончательные продажи, которые определяются как ВВП за минусом изменения запасов в частном секторе, выросли на 0,8 проц в 1-м квартале против роста на 6,7 проц в предыдущем квартале.
Отчет по ВВП продемонстрировал значительное ускорение инфляции. Предпочитаемый ФРС индикатор инфляции – базовый индекс цен расходов на личное потребление /Core PCE/, который исключает волатильные цены на продукты питания и энергоносители, - вырос в 1-м квартале на 1,5 проц по сравнению с тем же периодом предыдущего года. Показатель вырос на 0,4 проц в 4-м квартале 2010 г.
В среду ФРС понизила прогноз для роста индекса цен расходов на личное потребление до 1,3-1,6 проц.
Общий индекс цен расходов на личное потребление подскочил на 3,8 проц в 1-м квартале 2011 г после роста на 1,7 проц в 4-м квартале прошлого года. ФРС ожидает, что в 2011 году рост показателя составит 2,1-2,8%.
Первая оценка ВВП Министерства торговли часто существенно пересматривается. Вторая оценка, основанная на более полных данных, будет представлена 26 мая.
Кроме того, стало известно, что первичных заявок на пособие по безработице в США на неделе 17-23 апреля неожиданно выросло, что стало последним признаком сохраняющейся слабости на рынке труда.
Согласно еженедельным данным, представленным в четверг Министерством труда США, число первичных заявок на пособие по безработице на неделе 17-23 апреля с учетом коррекции на сезонные колебания выросло на 25 тыс до 429 тыс. Показатель за предыдущую неделю был пересмотрен до 404 тыс с 403 тыс. Экономисты ожидали, что число заявок на неделе 17-23 апреля сократится на 8 тыс.
Скользящая средняя за четыре недели, которая считается более надежным индикатором, так как сглаживает волатильность данных, за неделю 17-23 апреля выросла на 9,250 тыс до 408 тыс. Впервые после недели 13-19 февраля скользящая средняя выросла выше отметки 400 тыс.
Сокращение числа заявок ниже отметки 400 000 экономисты считают признаком того, что в экономике создается рабочих мест больше, чем сокращается.
До сих пор число заявок оставалось около этого уровня. Безработица, несмотря на значительное снижение по сравнению с прошлым годом, осталась на высоком уровне и составила 8,8 проц в марте.
Слабость рынка труда подрывает потребительское доверие и потребительские расходы, которые считаются основным двигателем экономического роста в США.
В среду председатель Федеральной резервной системы /ФРС/ Бен Бернанке заявил, что недавнее улучшение ситуации на рынке труда, которое выглядит устойчивым, обнадеживает, но темпы роста рабочих мест "остаются довольно медленными, и мы выбираемся из очень и очень глубокой ямы".
В прошлом месяце число рабочих мест вне сельского хозяйства, как сообщило Министерство труда, оказалось примерно на 7,26 млн меньше, чем в январе 2008 г.
"Поэтому очевидно, тот обнадеживающий факт, что мы движемся в правильном направлении, не означает, что ситуация на рынке труда хорошая", - добавил Бернанке.
Согласно представленным в четверг данным, число вторичных заявок на пособие по безработице на неделе 10-16 апреля сократилось на 68 000 до 3 641 000. Данные по вторичным заявкам публикуются с недельной задержкой.
Уровень безработицы среди работников, застрахованных на случай безработицы, на неделе 10-16 апреля составил 2,9 проц, тогда как на прошлой неделе он составил 3,0 проц.
Данные по первичным заявкам для штатов, которые также публикуются с недельной задержкой, показали, что самое сильное снижение числа заявок было зафиксировано в Калифорнии, на 18 017, ввиду сокращения увольнений в сфере обслуживания.
Самый сильный рост числа заявок был зафиксирован во Флориде, на 2 753, ввиду сокращений в строительном секторе, в сфере торговли и сфере услуг, а также ввиду корректировки, связанной с новым финансовым кварталом.
В то же время, американский рынок акций в начале сегодняшних торгов повышался, что помогло и российскому рынку выйти "в плюс" в последние минуты торгов.
Подытоживая, управляющий активами ИК "Грандис Капитал" Андрей Толстоусов отметил, что сильные продажи сегодня отмечались в акциях ВТБ и "Транснефти".
"Возможно, что продажи в "фишках" идут со стороны ETF-арбитражеров и индексных фондов. Так, например, активы американского индексного фонда Market Vectors Russia ETF /СЧА 3,9 млрд долл/ снизились за последнюю неделю примерно на 20 млн долл, что произошло впервые с сентября 2010 г. Не исключено, что виной тому ETF-арбитражеры, однако сам факт снижения активов впервые за 8 месяцев говорит о том, что поток инвесторов в Россию возможно иссяк. И это только видимая часть айсберга… Отток средств из ETF-фонда может говорить о том, что либо текущая рыночная цена ETF-акций ниже расчетного значения /имеет место бэквордация/, либо инвестор просто хочет получить базовые акции, входящие в портфель фонда. Обычно бэквордация возникает в случае продажи через биржу крупного пакета ETF-акций. В этом случае арбитражер может подать поручение на расконвертацию его ETF-акций в базовые акции, которые содержатся в портфеле фонда /redemption/. Получив базовые акции, арбитражер может тут же их продать на рынке с некоторой прибылью", - рассказал А.Толстоусов.
Начальник аналитического отдела компании "Неттрейдер" Богдан Зварич отметил, что, несмотря на внешний позитив, "быкам" так и не удалось уверенно перехватить инициативу.
"В течении дня в очередной раз сказывалось отсутствие ликвидности, что и не позволило рынку продолжить утренний рост и закрепиться над уровнем 1750 пунктов по индексу ММВБ. Негативные данные из США дали новый импульс продажам, что привело к пробою локальных минимумов, однако под конец дня, на фоне позитивного открытия американских рынков индекс ММВБ смог выйти "в плюс" и достичь уровня 1750 пунктов. Текущая ситуация может измениться уже завтра. Вполне вероятно, что, несмотря на предстоящие длинные выходные, учитывая внешний фон, покупки будут преобладать. Это позволит индексу ММВБ сделать следующий шаг к уровню 1790 пунктов, пробой которого оживит сценарий восходящего движения с целью в районе 1900 пунктов по шкале ММВБ", - сказал Б.Зварич.
Аналитик компании "Атон" Елена Кожухова напомнила, что завтра в США вновь ожидается насыщенный на макроэкономические события день. В 16.30 мск станет известно изменение личных доходов и расходов граждан страны в марте /прогнозируется рост на 0,4 проц и 0,5 проц соответственно/. В 17.45 мск станет известно значение индекса деловой активности ФРБ Чикаго в апреле /ожидается снижение с 70,6 пункта до 68,2 пункта/, а в 17.55 мск индекс настроения потребителей Университета Мичиган за аналогичный период /прогнозируется рост с 69,6 до 70 пунктов/.
В Европе в 10.00 мск будет опубликовано изменение розничных продаж Германии в марте, а в 13.00 мск уровень безработицы Еврозоны и индекс делового климата региона.
В календаре квартальных отчетностей завтра значатся такие компании как Caterpillar, DR Horton и Chevron.
"Индекс ММВБ провел торги четверга преимущественно ниже уровня сопротивления 1765 пунктов и лишь к завершению дня, после открытия торгов в США и умеренной реакции инвесторов на худшие, нежели ожидалось, данные по изменению ВВП страны, стремился восстановить свои позиции. На российском рынке в краткосрочном периоде преобладают "медвежьи" настроения. О возвращении сил к "быкам" можно будет говорить не раньше закрепления индекса ММВБ выше 1790 пунктов, в то время как "медведи" получат дополнительное преимущество при пробитии отметок последовательно 1720 пунктов и 1690 пунктов", - сказала Е.Кожухова.
По итогам же сегодняшних торгов на классическом рынке РТС цена обыкновенных акций Сбербанка не изменилась к предыдущему закрытию и составила 3,660 долл.
Обыкновенные акции ОАО "Сбербанк" оказались лидерами по объему торгов /без учета акций "Газпрома"/ на классическом рынке РТС – 1,094 млн долл.
Цена обыкновенных акций ОАО "РусГидро" на ММВБ к закрытию торгов понизилась на 0,25 проц и составила 1,4099 руб. Объем торгов акциями "РусГидро" на ММВБ при этом составил около 0,647 млрд руб /0,460 млрд акций/, что примерно на 0,030 млрд руб меньше аналогичного показателя предыдущих торгов.
На ММВБ цена закрытия бумаг "Газпрома" равнялась 231,90 руб /не изменились за день/ при объеме торгов около 63,564 млн акций /снижение объема на 0,2 млн акций/. Минимальная цена акций "Газпрома" при этом сегодня составила 229,63 руб на акцию, максимальная – 235,60 руб.
На фондовой бирже "Санкт-Петербург" объем торгов акциями "Газпрома" через терминалы РТС к закрытию составил около 15 тыс акций, что примерно на 13 тыс акций больше аналогичного показателя предыдущих торгов. Цена акций "Газпрома" при этом составила к закрытию 232,99 руб, что на 1,52 проц больше аналогичного показателя предыдущих торгов.
