В отраслевом спектре на фондовом рынке США рост вчера продемонстрировали все 10 основных индексов. Причем фаворитом роста стал финансовый сектор, индекс которого подскочил на 6,6% в контексте принятого мировыми монетарными властями согласованного решения о смягчении монетарной политики. Вместе с тем на фоне роста цен на сырье в лидерах подъема на американском рынке вчера оказались индекс сектора "Материалы", который прибавил 5,9%, а также индекс нефтегазового сектора, выросший на 5,5%.
Оптимизм инвесторов вчера также поддержала публикация регионального обзора ФРС "Бежевая книга", показавшего, что экономическая активность в США растет умеренными темпами, для увеличения которых в перспективе может потребоваться дальнейшее смягчение монетарной политики.
Фьючерсы на фондовые индексы США сегодня утром изменяются незначительно, а на биржевых площадках в Азии преобладает позитивная динамика. Цены на нефть марки Brent сегодня утром слегка повышаются, колеблясь в районе отметки в $110,6 за баррель.
Фьючерс на индекс РТС RTSI-12.11 вчера в вечернюю торговую сессию вырос на 0,8%, а фьючерсы на отечественные "голубые фишки" повысились на 0,4 -2,7%.
Таким образом, общий фон и влияние основных внешних факторов на рынок акций РФ сегодня, по нашим оценкам, складывается умеренно позитивным. В сформировавшихся условиях мы ожидаем сегодня увидеть в начале торгового дня преимущественное повышение котировок по спектру наиболее ликвидных российских ценных бумаг относительно закрытия предыдущего торгового дня.
Отечественный рынок акций отреагировал в среду бурным ростом на согласованное решение шести крупнейших мировых Центробанков - ФРС США, ЕЦБ, Банка Англии, Банка Японии, ЦБ Швейцарии и Канады о снижении процентных ставок по долларовым свопам.
График индекса ММВБ
Скоординированные действия мировых монетарных властей призваны простимулировать глобальную экономическую активность, смягчить ситуацию в мировой финансовой системе и избавить ее от давления, которое может спровоцировать кредитное сжатие.
Снижение процентных ставок по долларовым свопам позволит банкам получить более дешевое фондирование. Предпринятые меры способствовали ослаблению доллара США и увеличению спроса на рискованные активы.
Еще одним позитивным моментом в среду стало решение Центробанка Китая понизить норму обязательных банковских резервов, что должно поддержать рост китайской экономики и спрос на сырье.
В сложившихся условиях фаворитами подъема на фондовых площадках вчера оказались акции финансовых и сырьевых компаний. При этом ситуация на рынке акций РФ развивалась в русле глобальных тенденций, а лидерами роста в отраслевом спектре на ММВБ стали индексы финансового, металлургического и нефтегазового секторов, прибавившие 3,0-3,7%.
Отметим, что индекс РТС вчера показал максимальный однодневный прирост с мая 2010 года, т.е. с начала среднесрочной волны прошлогоднего роста.
Предстоящий декабрь выделяется на российском рынке акций тем, что это единственный месяц в году, для которого в последние 10 лет даты внутримесячных максимумов значений закрытия индекса ММВБ строго больше дат внутримесячных минимумов.
Скорее всего, это связано с некоторой сезонной тенденцией, которую обычно называют предновогодним ралли. Отметим, что средний промежуток между внутримесячными минимумами и внутримесячными максимумами в декабре составляет около 20 календарных дней, причем в последние нечетные годы он существенно короче, чем в четные. Таким образом, шансы увидеть в этом году предновогоднее ралли в индексе ММВБ довольно высоки, но оно может оказаться коротким.
Сегодня на динамику рынка акций РФ продолжат оказывать влияние глобальные события, сдвиги в конъюнктуре мировых фондовых, товарных и валютных рынков, корпоративные новости и данные макростатистики.
В плане последних внимание сегодня привлекут данные по деловой активности в промышленности ФРГ в 12.53 МСК, Еврозоны в 12.58 МСК и Великобритании в 13.28 МСК, заявкам на пособия по безработице в США в 17.30 МСК, деловой активности в производственном секторе в США в 19.00 МСК.
Негативно на настроения инвесторов могут повлиять итоги размещения испанских в 13.30 МСК и французских в 14.00 МСК долгосрочных гособлигаций. Сегодня пройдет ребалансировка индекса MSCI Russia.
Совет директоров ЛУКОЙЛа рассмотрит программу стратегического развития компании на 10 лет.
Газпром
Акции Газпрома
График акций Газпрома
Сбербанк
Акции Сбербанка
Достижение акциями Сбербанка максимальных ценовых отметок за последние два месяца говорит о сохраняющейся в них восходящей тенденции, которая, скорее всего, продолжится, возможно, после некоторой коррекции.
Ближайшие зоны поддержки в акциях Сбербанка, по нашим оценкам, сейчас находятся возле 86 и 85 руб.
График акций Сбербанка
