МОСКВА, 10 янв — ПРАЙМ, Дмитрий Майоров, Елена Лыкова. Аналитики инвестиционных компаний и банков ожидают на текущей неделе снижения российского рынка акций по индексу Мосбиржи, а также ощутимого роста курса рубля к доллару и евро, свидетельствуют данные опроса, проведенного РИА Новости.

Денежные купюры.

Ищи, где выгоднее. Чем заменить доллар и евро в 2022 году

В соответствии с консенсус-прогнозом, составленным на основе ожиданий аналитиков, индекс Мосбиржи снизится на начавшейся неделе на 0,3%, до 3743 пунктов, РТС — вырастет на 2,1% – до 1577 пунктов.

Цена на нефть марки Brent сползет на 1,2 доллара, до 80,6 доллара за баррель, курс евро на форексе – в пределах 1 цента, в район 1,129 доллара, оценивают перспективы аналитики.

Курс доллара опустится на 1,05 рубля, до 74,7 рубля, евро — на 1,6 рубля, до 84,4 рубля, ожидают аналитики.

ДРАЙВЕРЫ РЫНКА

"Ключевым событием недели будут сенатские слушания по вопросу продления полномочий Джерома Пауэлла в качестве главы ФРС США. За две недели до очередного заседания американского центробанка инвесторы получат возможность оценить, насколько верно были поняты рынками ястребиные фразы из стенограммы декабрьского заседания", — отмечает Валерий Вайсберг из ИК "Регион".

В фокусе – прошедшие переговоры РФ и США на старте недели, заседание Совета России-НАТО в среду и встреча ОБСЕ в четверг, также напоминает Александр Бахтин из "БКС Мир инвестиций". На сигналы и итоги этих событий рублевые активы могут чутко реагировать, добавляет он.

Что касается новостей с "вирусного фронта", то они остаются стабильно тревожными – суточный прирост новых случаев заражения COVID-19 в мире держится на уровне двух миллионов, в ряде стран вынуждены усиливать карантинные ограничения, также отмечает Бахтин.

По нефти в случае мирового ухода от риска можно ожидать сдержанной просадки в район 78-80 долларов за баррель по сорту Brent, полагает Елена Кожухова из ИК "Велес Капитал".

Монеты номиналом один рубль

В долгах. Когда ждать следующего укрепления рубля

РУБЛЬ НАЙДЕТ ПОДДЕРЖКУ

Признаки стабилизации ситуации в Казахстане помогают рублю наверстать часть потерь, понесенных в первые дни года из-за масштабных протестов в сопредельном государстве, отмечает Александр Бахтин из "БКС Мир инвестиций". В ближайшие дни инвесторы продолжат наблюдать за этой историей, полагает он.

Динамика рубля на этой неделе продолжит определяться геополитическими новостями, считает Виктор Григорьев из банка "Санкт-Петербург".

"Для рубля и других валют EM важными будут и сигналы о перспективах ужесточения ДКП в США. В целом у рубля на фоне повышенных цен на нефть и высоких уровней ключевой ставки есть потенциал к существенному укреплению. Однако пока сложно рассчитывать на резкое снижение его санкционного дисконта, что не позволит курсу доллара значительно снизиться", — добавляет он.

Рубль при малейших намеках на прогресс в переговорном процессе между Россией и Западом может продолжить укрепление к ближайшим целям, соответствующим уровням 74,4 рубля за доллар и 84,2 рубля за евро соответственно, рассчитывает Елена Кожухова из ИК "Велес Капитал".

Если же ещё окажется, что инфляция в РФ замедлилась в декабре до 8,2% (29 декабря Росстат оценил, что инфляция в РФ в 2021 году составила 8,39%), то это будет означать рост привлекательности рублёвых облигаций и самого рубля благодаря повышению реальной положительной доходности рублевых инструментов, отмечает Андрей Кочетков из компании "Открытие Инвестиции".

Wall street

"Черный лебедь" затаился: что ждет экономику в 2022 году

ДИНАМИКА ИНДЕКСОВ

Индексы Мосбиржи и РТС могут оказаться под понижательным давлением даже в случае нейтрального геополитического фона (на рынках ждут новостей с переговоров России с США, НАТО и ОБСЕ), считает Кожухова из ИК "Велес Капитал".

"Главным страхом для рынков продолжает оставаться тема инфляции и реакция на неё со стороны регуляторов. ФРС не только планирует повышать ставку, но и сокращать баланс. Таким образом, рынок реагирует ростом доходностей по казначейским обязательствам США, что непосредственно оказывает давление на рискованные активы. Российский рынок реагирует аналогичным образом, как и американский", — говорит Кочетков из "Открытие Инвестиции".

"В целом, несмотря на ожидания хороших отчетов, настроения инвесторов благоприятствуют слабонегативной динамике. Индекс Московской биржи может снизиться к отметке 3600 пунктов", — не исключает Георгий Ващенко из "Фридом Финанс".

Российский рынок акций выглядит недооцененным по отношению к нефти и весьма привлекательным по дивидендной доходности, однако пока негативный внешний фон и геополитические опасения препятствуют развитию роста индекса Мосбиржи, также отмечает Евгений Локтюхов из Промсвязьбанка.

"Локально мы остаемся оптимистами — мы видим пространство для сближения позиций России и стран Запада, верим в устойчивость рынка нефти и ждем подъема индикатора в район 3900-3950 пунктов", — добавляет он.

Добыча нефти

Рост цен на нефть может сдержать только одно

ИНТЕРЕСНЫЕ ИСТОРИИ

В РФ дивидендные реестры за девять месяцев 2021 года на этой неделе закроют ММК, "Норникель" и "Распадская", а "Алроса" опубликует результаты продаж за декабрь, напоминает Кожухова из ИК "Велес Капитал".

В США в пятницу банковские гиганты JPMorgan Chase, Citigroup и Wells Fargo открывают сезон квартальных отчетностей, добавляет она.

От роста ставок в первую очередь пострадают IT-компании, поэтому на текущей неделе под давлением будет российский IT сектор, считает Кочетков из "Открытие Инвестиции". Более позитивную динамику будут демонстрировать акции сектора нефти и газа, добавляет он.

На котировки "голубых фишек", в большей степени, Сбербанка, будет оказывать влияние динамика на внешних площадках, считает Георгий Ващенко из "Фридом Финанс".

"Коррекцию продолжат акции высокотехнологичных компаний. Лидерами роста, на мой взгляд, будут бумаги сырьевых компаний", — добавляет он.

Локтюхов из Промсвязьбанка полагает, что по-прежнему более интересно смотрятся акции металлургического и горнодобывающего сектора, не связанные с геополитической повесткой (тут эксперт предпочитает акции "Норникеля", ММК и "Распадской"), а также "фишки" нефтяной отрасли (акции "Лукойла", "Роснефти").

"Среднесрочным инвесторам, рассчитывающим на скорое одобрение "Спутника V" ВОЗ, рекомендуем обратить внимание на акции "Аэрофлота", являющегося бенефициаром будущего восстановления сегмента международного туризма. Да и в целом транспортный сектор выглядит весьма привлекательно, как ввиду невысоких оценок, так и с циклической точки зрения", — говорит аналитик.

Ему также импонирует потребительский сектор — хорошие метрики ключевых "фишек" сегмента настраивают на скорое закрытие постдивидендных разрывов и возвращение к росту таких бумаг, как акции "М.Видео", "Детский Мир" и "Магнит", а вот финансовый сектор на этой неделе, по конъюнктурным соображениям, может остаться слабее рынка.